Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita FederalTeoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 AULA 10: ANÁLISE DAS DEMONSTRAÇÕES. ANÁLISE HORIZONTAL E INDICADORES DE EVOLUÇÃO. ÍNDICES E QUOCIENTES FINANCEIROS DE ESTRUTURA E ECONÔMICOS. SUMÁRIO CONTINUAÇÃO... .............................................................................................................................................................. 2 1 – INTRODUÇÃO .............................................................................................................................................................. 3 1.2. TERMINOLOGIA CONTÁBIL .................................................................................................................................... 5 2 - ÍNDICES DE LIQUIDEZ (ÍNDICES FINANCEIROS) ................................................................................................. 8 2.1 – INDICADORES DE LIQUIDEZ ................................................................................................................................ 8 2.1.1 – ÍNDICE DE LIQUIDEZ CORRENTE OU LIQUIDEZ COMUM ......................................................................... 8 2.1.2- ÍNDICE DE LIQUIDEZ SECA OU ACID TEST OU TESTE ÁCIDO ................................................................... 9 2.1.3 – ÍNDICE DE LIQUIDEZ IMEDIATA OU INSTANTÂNEA ................................................................................... 9 2.1.4 – ÍNDICE DE LIQUIDEZ GERAL OU LIQUIDEZ TOTAL................................................................................... 10 2.1.5 – ÍNDICE DE SOLVÊNCIA GERAL ....................................................................................................................... 11 2.1.6 – ALAVANCAGEM FINANCEIRA ........................................................................................................................ 12 3 – ENDIVIDAMENTO (ÍNDICES DE ESTRUTURA). .................................................................................................. 15 3.1 – ENDIVIDAMENTO TOTAL (ED) OU DEBT RATIO............................................................................................ 15 3.2 – ÍNDICE DE GARANTIA DO CAPITAL DE TERCEIROS (GCT) OU GRAU DE ENDIVIDAMENTO ............. 16 3.3 – COMPOSIÇÃO DO ENDIVIDAMENTO (CE) ....................................................................................................... 16 3.4. QUOCIENTES DE IMOBILIZAÇÃO DE CAPITAL. ............................................................................................... 16 3.4.1 – IMOBILIZAÇÃO DO CAPITAL PRÓPRIO (ICP) ............................................................................................... 16 3.4.2 – ÍNDICE DE IMOBILIZAÇÃO DO INVESTIMENTO TOTAL (IIT) .................................................................. 17 4 – RENTABILIDADE (ÍNDICES ECONÔMICOS) ........................................................................................................ 18 4.1 – MARGEM DE LUCRO SOBRE AS VENDAS ........................................................................................................ 18 4.2 – GIRO DO ATIVO ..................................................................................................................................................... 19 4.3 – RETORNO SOBRE O INVESTIMENTO OU RETORNO SOBRE O ATIVO OU RETORNO SOBRE O CAPITAL EMPREGADO (OBS: “RETORNO” PODE SER SUBSTITUÍDO POR “RENTABILIDADE”.) ................. 20 4.4 – RETORNO SOBRE O PATRIMÔNIO LÍQUIDO (RPL) OU RETORNO SOBRE O CAPITAL PRÓPRIO ......... 21 5 - ANÁLISE HORIZONTAL E VERTICAL. ANÁLISE DE TENDÊNCIAS. ............................................................... 21 5.1 - ANÁLISE HORIZONTAL: ....................................................................................................................................... 21 5.2 -ANÁLISE VERTICAL : ............................................................................................................................................. 23 5.3. ANÁLISE DE TENDÊNCIAS: ................................................................................................................................... 24 6 – ÍNDICES RELACIONADOS NESTA AULA. ............................................................................................................ 27 7 - QUESTÕES COMENTADAS ...................................................................................................................................... 30 8 - QUESTÕES DESTA AULA ......................................................................................................................................... 60 9 - GABARITO DAS QUESTÕES COMENTADAS NESTA AULA .............................................................................. 71 Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.estrategiaconcursos.com.br 1 Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 CONTINUAÇÃO... Olá, meus amigos. Como estão?! Prazer revê-los novamente em mais uma aula. O concurso deve ter 30 questões de contabilidade. Assim, há grande chance de cair uma ou duas questões de Análise de Balanço. Vamos acertar e ganhar esses pontos! O plantão de dúvidas do site Estratégia Concursos está funcionando. Vamos utilizá-lo! Nossos emails:
[email protected] [email protected] Pedimos que enviem os emails aos dois endereços, a fim de que ambos possamos acompanhar as dúvidas, críticas, elogios, ou o que for, adequadamente. Vamos aos estudos! Um abraço. Gabriel Rabelo/Luciano Rosa. Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.estrategiaconcursos.com.br 2 Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 1 – INTRODUÇÃO Alterações na Lei 6404 / 76 A contabilidade Brasileira passou recentemente por profundas alterações, através de um processo de convergência às normas internacionais. Vamos analisar abaixo as alterações que afetam a análise das demonstrações contábeis. Antiga estrutura do balanço patrimonial Ativo Passivo 1. Ativo circulante 2. Ativo realizável a longo prazo 3. Ativo permanente 3.1 Investimentos 3.2 Imobilizado 3.3 Diferido 1. 2. 3. 4. Passivo circulante Passivo exigível a longo prazo Resultado de exercícios futuros Patrimônio líquido Esta estrutura foi alterada, como veremos adiante, mas os índices de análise de balanço ainda se reportam a ela. Os livros ainda não foram alterados. Além disso, as questões de concursos anteriores também se referem a esta antiga estrutura. Nova estrutura do balanço patrimonial Ativo Passivo 1. Ativo circulante 2. Ativo não circulante 2.1 Realizável a longo prazo 2.2 Investimentos 2.3 Imobilizado 2.4 Intangível 1. Passivo circulante 2. Passivo não circulante 3. Patrimônio líquido Alterações do Ativo: O Ativo possui agora dois grupos: Circulante e Não Circulante, este último dividido em Ativo Realizável a Longo Prazo, Investimento, Imobilizado e Intangível. Ativo Realizável a Longo Prazo: embora este sub-grupo tenha sido agrupado com o antigo Ativo Permanente para compor o Ativo Não Circulante, a sua natureza não sofreu alterações. Continuam sendo classificadas no Ativo Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.estrategiaconcursos.com.br 3 continua mantendo a sua característica de destinar-se à realização direta. Portanto. Exemplo: Vamos considerar o índice de Imobilização do Capital Próprio: Índice de imobilização do capital próprio Ativo Permanente Patrimônio Líquido IICP: Observação: fórmula referente à antiga estrutura de balanço.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Com as alterações. apesar da classificação deste sub-grupo junto com os Investimentos. O Grupo Receita de Exercício Futuro foi extinto. a mesma deve ser diminuída do saldo do Passivo Não Circulante. Assim.br 4 . ficaria assim: Índice de imobilização do capital próprio Ativo não circulante . nos índices que usavam o Passivo Exigível a Longo Prazo. no Passivo Não Circulante. Ou seja. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.com. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 realizável a Longo Prazo as operações que serão realizadas no exercício subseqüente ao exercício seguinte. deverá ser usado o Passivo Não Circulante. Exemplo: Prof.estrategiaconcursos. os índices que usam o Ativo Realizável a Longo Prazo não tiveram qualquer alteração. o antigo grupo Exigível a Longo Prazo mudou de nome para Passivo Não Circulante. Mas o saldo contábil existente neste grupo passou para a conta Receita Diferida. quando aparecer a conta Receita Diferida. bem como as operações não usuais com partes relacionadas. ao revés: Índice de imobilização do capital próprio IICP: Investimento + Imobilizado + Intangível Patrimônio Líquido No Passivo.Realizável a LP Patrimônio Líquido IICP: Ou. Imobilizado e Intangível. Assim. Todavia. semestral. adiantamentos. seguindo a estrutura antiga. 1. Ativo Operacional – corresponde aos elementos do ativo aplicados nas atividades usuais da empresa. Bens de Venda – são os ativos destinados à comercialização. Ativo Médio ou Ativo Total Médio – é a média aritmética do ativo num determinado período. é o ativo total menos as despesas antecipadas e diferidas. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. a LP Passivo circulante + (Passivo não circ.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.são os ativos destinados a atividades não usuais da empresa que podem gerar renda.é o ativo total menos o passível exigível. etc. Editora Ferreira. .estrategiaconcursos. não são conversíveis em dinheiro. no livro “Auditoria”. apresenta as seguintes definições: Ativo Fixo ou Bens Fixos – é o ativo imobilizado. É o caso dos imóveis destinados à locação e das participações no capital de outras sociedades. É o ativo total menos os investimentos temporários e permanentes. Ativo Oculto – a expressão pode ser utilizada para indicar um elemento do ativo que não foi reconhecido contabilmente ou a subavaliação do ativo.são os elementos do ativo que efetivamente representam moeda ou que nela possam ser convertidos. uma vez que essas. Bens de Renda . vamos apresentar as fórmulas como aparecem nos livros. Pode ser anual. dos produtos acabados e das mercadorias. e também apresentaremos como ficaria com a nova estrutura.br 5 . É o caso das matérias-primas. Prof. mensal. alguns autores entendem que é o ativo permanente total. TERMINOLOGIA CONTÁBIL Ricardo Ferreira.Receita diferida) Nesta aula. empréstimos e demais ativos não usuais à exploração das atividades da sociedade. É equivalente ao Patrimônio Líquido. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Índice de liquidez geral LG: Ativo circulante + Ativo Real. em regra. O ativo oculto representa os bens de titularidade da entidade que não foram lançados em seus registros contábeis. 5ª edição. dos produtos em elaboração.2.com. Normalmente. Ativo Líquido ou Capital Líquido . Ativo Real . Também é conhecido como capital social ou capital social subscrito. cumulativamente. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.é o ativo total. por exemplo. outros bens ou créditos. Capital Autorizado – no caso das sociedades anônimas.o mesmo que recursos próprios. cheques em cobrança. É representado pelo patrimônio líquido. É uma autorização prévia para novas subscrições de capital dentro de certo limite. porém. Capital Nominal ou Capital Declarado – é o capital social fixado no estatuto ou contrato social. Capital Realizado – é a parte do capital social subscrito que os sócios já realizaram.com. os bens e direitos realizáveis a curto prazo. Prof. dinheiro em tesouraria.br 6 . como. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Bens Numerários – são as disponibilidades financeiras (meios de pagamento). Capital Circulante ou Capital De Giro : é o ativo circulante. Capital Circulante Líquido ou Capital De Giro Líquido : é a diferença entre o ativo circulante e o passivo circulante. Capital Próprio . Capital Imobilizado: é o ativo permanente imobilizado. Para alguns autores. aplicações de liquidez imediata. é um limite previsto no estatuto para novas subscrições de capital sem a necessidade de alteração estatutária. No balanço patrimonial.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. são os bens de uso de valor relevante e. Capital Fixo – é o ativo permanente. quer dizer. o capital fixo é formado apenas pelo ativo imobilizado. vida útil superior a 1 ano. (CCL = AC – PC) Capital Circulante Próprio ou Capital De Giro Próprio: é a diferença positiva entre o ativo circulante e o passivo circulante. em dinheiro. É o passivo exigível. Capital a Realizar – é a parte do capital social subscrito que os sócios ainda não realizaram.estrategiaconcursos. É calculado pela diferença entre o capital subscrito e o capital social a realizar: Capital Realizado = Capital Subscrito – Capital a Realizar. corresponde à soma do passivo circulante (dívidas de curto prazo) com o passivo exigível a longo prazo (dívidas de longo prazo). vale dizer. Capital Aplicado . Capital de Terceiros ou Capital Alheio – o mesmo que recursos de terceiros. depósitos bancários de livre movimentação. O passivo não exigível são os recursos do passivo total que não representam obrigações efetivas. Prof. os adiantamentos concedidos e os valores a compensar decorrentes das atividades usuais da entidade. É o caso dos empréstimos a diretores e dos adiantamentos a acionistas. Passivo Real : é o passivo total menos o patrimônio líquido. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. Corresponde ao passivo exigível.estrategiaconcursos.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Passivo Fictício – expressão utilizada para indicar o valor registrado no passivo exigível que não corresponde efetivamente a uma obrigação. dos adiantamentos a fornecedores de mercadoria. Exemplo: um valor registrado como empréstimo bancário quando de fato não existiu o empréstimo.com. os adiantamentos concedidos e os valores a compensar decorrentes das operações estranhas às atividades da empresa. do ICMS e IPI a recuperar. Créditos de Financiamento – são as contas a receber. Créditos de Funcionamento . Subscrição – ato pelo qual os sócios assumem o compromisso de realizar determinado valor a título de capital social.são as contas a receber. Passivo Não Exigível: é o Patrimônio Líquido. Patrimônio Bruto: é o ativo total. A subscrição pode ser relativa a compromisso de realização do capital social ou a aumento do capital. representando as obrigações efetivas da empresa. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Capital Social ou Capital Social Subscrito – é o capital social fixado no estatuto ou contrato social. ainda que seja realizada apenas uma parte do capital subscrito.br 7 . É o caso das duplicatas a receber por vendas a prazo de mercadorias.é a soma do capital próprio com o capital de terceiros. Os sócios devem subscrever (assumir o compromisso de realizar) todas as ações ou cotas em que se divide o capital social. Capital Total à Disposição . 000 e passivo circulante = 2. fornecedores. para avaliar o risco de inadimplência de créditos já concedidos ou a conceder. Os quocientes de liquidez devem ser analisados em conjunto com outros grupos de quocientes.com.1 – INDICADORES DE LIQUIDEZ 2. etc).000/2. uma situação de pouca liquidez pode ser revertida com alguns anos de lucro alto ou melhoria nos índices de rotação. como a manutenção desnecessária de disponibilidades. Prof. ao longo dos anos. 2.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 2 . Assim. É um índice muito utilizado e considerado como o melhor indicador da situação de liquidez da empresa. Logo. em comparação com o passivo exigível a curto e a longo prazo). ou indicadores) de liquidez indicam a capacidade da empresa de pagar suas dívidas. LC = 1. De uma forma geral. etc. Esses índices são utilizados. excesso de estoques. Exemplo: Ativo circulante = 3.2 ou 120%. Mas alguns autores alertam que. em alguns casos.estrategiaconcursos. quanto maior for o ciclo operacional. muita influência sobre os índices de liquidez. entre outros usuários.500 LC = AC/PC 3. maior será a necessidade de um alto índice de Liquidez Corrente.ÍNDICES DE LIQUIDEZ (ÍNDICES FINANCEIROS) Os índices (ou quocientes. um alto índice de liquidez pode significar má gestão financeira.1 – ÍNDICE DE LIQUIDEZ CORRENTE OU LIQUIDEZ COMUM Liquidez corrente Ativo circulante Passivo circulante LC: Este índice apresenta a capacidade da empresa pagar suas dívidas de curto prazo (passivo circulante) com os recursos de curto prazo (ativo circulante). é necessário avaliar o ciclo operacional da empresa. prazos longos de contas a receber.br 8 . pelos credores da empresa (bancos. Os índices de rentabilidade e de atividade têm. Para estabelecer um índice ideal de Liquidez Corrente. melhor”. Envolvem principalmente as contas do balanço (ativo circulante e ativo realizável a longo prazo.500.1. São índices do tipo “quanto maior. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. estrategiaconcursos. a curto prazo.500 = 1.000 – 400)/2. sem considerar os estoques. Exemplo: Ativo circulante = 3. Avalia a capacidade de a empresa pagar suas dívidas de imediato.20 reais no ativo circulante para cada real de dívida. Prof. sem considerar os estoques.1. nas quais a venda do estoque costuma ser mais lenta. Como exemplo podemos citar as empresas do setor imobiliário. no Ativo Circulante. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.br 9 . geralmente em função do alto valor.000 Estoque = 400 Passivo circulante = 2. e pode se transformar em duplicatas a receber. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Este índice significa que a empresa possui R$ 1. Assim.ÍNDICE DE LIQUIDEZ SECA OU ACID TEST OU TESTE ÁCIDO Liquidez seca/Acid test/Teste ácido Ativo circulante .2 . 2.estoques Passivo circulante LS: Trata-se de um índice de liquidez mais rigoroso que a Liquidez Corrente. o estoque é o item de mais lenta realização.1. Normalmente. pois exclui os estoques. Precisa ser vendido.3 – ÍNDICE DE LIQUIDEZ IMEDIATA OU INSTANTÂNEA Liquidez imediata/Liquidez instantânea LI: Disponibilidades Passivo circulante É o mais rigoroso dos índices de liquidez. o Índice de Liquidez Seca mede a capacidade de pagamento das dívidas de curto prazo. È um índice mais adequado para as empresas que operam com estoques de difícil realização financeira.04 no ativo circulante para cada real de dívida de curto prazo. com os valores que possui disponíveis.com.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Significa que a empresa possui R$1. no caso das vendas a prazo.500 LS = (AC – Estoques)/PC = (3.04 ou 104%. 2. As disponibilidades incluem caixa e equivalente de caixa (depósitos bancários. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. os índices devem ser analisados em conjunto.800 Prof. 2. Se. etc. Indica a capacidade da empresa de pagar suas dívidas de curto e longo prazo.). como já mencionamos.4 – ÍNDICE DE LIQUIDEZ GERAL OU LIQUIDEZ TOTAL Liquidez geral ou total LG: Ativo circulante + Ativo realizável a LP Passivo circulante + (Passivo não circulante . por exemplo.16 ou 16%. dependendo. Diferida = Passivo Exigível. Normalmente.000 2.estrategiaconcursos. Exemplo: Ativo circulante Ativo realizável a LP Passivo circulante Passivo não circulante 3.000 2.500 = 0. ou seja.500 1. do ramo de atuação da empresa.1. parte de suas dívidas forem de longo prazo e a empresa for bastante lucrativa. As empresas que efetuam muitas operações à vista necessitam de mais disponibilidades.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Mas um índice inferior a 1 não significa que a empresa esteja em má situação financeira.br 10 . para se aferir a real situação da empresa. Embora o Índice de Liquidez Imediata seja menor que 1. Exemplo: Disponibilidades = 400 Passivo circulante = 2. isto não significa necessariamente que a empresa esteja em má situação financeira. é desejável que a Liquidez Geral seja superior a 1. ela pode gerar recursos para pagamento das dívidas antes do vencimento. são as aplicações que podem ser convertidas imediatamente em dinheiro sem alteração significativa do seu valor. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 aplicações de curto prazo.500 LI: Disponibilidades/PC = 400/2.Receita diferida) Observação: Passivo Circulante (+) Passivo Não Circulante – Rec. usando os recursos do Ativo Circulante e do Ativo Realizável a Longo Prazo. Significa que as disponibilidades são equivalentes a 16 % do valor das dívidas de curto prazo. A necessidade de manter mais ou menos disponibilidades está ligada ao ramo da Atuação.com. Ou seja. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. Na apuração dos índices de liquidez. devem ser eliminados os valores que não serão realizados. Um índice inferior a 1 indica a existência de Passivo a Descoberto.000 2.com.500 + 1.500 1. ou seja.000)/(2.16 reais no Ativo Circulante e no Ativo Realizável a Longo Prazo para cada real de dívida do Passivo Exigível (Passivo Circulante + Passivo Não Circulante).000 7.000 + 2. Ativo Real = ativo total – despesas antecipadas .receitas diferidas SG: Indica a capacidade de a empresa pagar suas dívidas de curto e longo prazo. 2.16 ou 116%.5 – ÍNDICE DE SOLVÊNCIA GERAL Solvência geral (antigo) Ativo total Passivo exigível SG: Solvência geral (novo) Ativo total Passivo exigível .33 ou 233%.800 SG: (3. Esse conceito corresponde ao Ativo Real.estrategiaconcursos.000)/(2. inclusive Investimentos Permanentes.1. É o caso das Despesas Antecipadas e do extinto grupo Ativo Diferido.br 11 . Significa que a empresa possui R$ 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 LG: (AC + ARLP)/(PC + PNC) = (3.800) = 2. Imobilizado e Intangível. que não se converterão em dinheiro. Prof.500 + 1.800) = 1.000 + 7.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.diferido Exemplo: Ativo circulante Ativo não circulante Passivo circulante Passivo não circulante 3. usando todos os seus recursos. Digamos que você consiga R$ 100. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. rendendo 0. pagar-lhe juros da poupança (ou até um pouco mais) e ficar com o rendimento excedente. Nesta situação. A Alavancagem Financeira utiliza o mesmo princípio.com. sobraria mensalmente a quantia de R$ 2. Suponha que você encontrou uma aplicação segura e que rende 3% ao mês. Quando a alavancagem ou o grau de alavancagem é maior que 1. a juros de 1% ao mês. Como a aplicação rende 3%. às vezes 0. Aí. O fator fundamental é a comparação entre a Taxa de Retorno do Ativo e o Custo do Empréstimo. você descobre que o seu velho e querido tio possui uma boa grana aplicada na caderneta de poupança.7% ao mês. nos casos em que a rentabilidade da empresa seja maior que o custo de empréstimos de terceiros.000 emprestado com o seu tio. Você já aplicou tudo o que podia nesse investimento. Grau de alavancagem financeira (GAF) LL/PL (LL + DF)/A GAF: Em que: LL = Lucro líquido PL = Patrimônio líquido DF = Despesa financeira A = Ativo Observação: Alguns autores usam a seguinte fórmula: Grau de alavancagem financeira (GAF) GAF: LL/PL médio (LL + DF)/Ativo médio Observação: O ativo pode ser substituído por PL + Passivo exigível. Prof.6 – ALAVANCAGEM FINANCEIRA O conceito de alavancagem financeira consiste em aumentar o retorno para o acionista.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.estrategiaconcursos.6%. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 2.br 12 .1. você pode pegar dinheiro emprestado com o seu tio. Vamos a um exemplo simples.000. o endividamento tem um efeito de alavanca sobre o lucro que sobra para o acionista. Situação 2: Empréstimo de $10.3 ou 30%. GAF: (LL/PL) / [(LL+DF)/A] = (3.000 2000 0 2000 A empresa acima apresenta um retorno sobre o patrimônio líquido de 20%. a atratividade de tal operação vai depender do custo do empréstimo.000 4000 -1000 3000 RSPL = LL / PL 3000 / 10000 = 0.000 = 0.estrategiaconcursos.2 ou 20% Caso a empresa consiga aumentar suas atividades.com. mantendo a mesma margem de lucro.000 ao custo de 20% Juros de 20% sobre empréstimo Passivo 10.br 13 .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Como o Grau de Alavancagem Financeira (GAF) é maior que 1.000/10.000 Lucro antes Juros despesa de juros Lucro após juros Prof.5. através de capital de terceiros (empréstimos).000 ao custo de 10%: Ativo Juros de 10% sobre empréstimo Passivo 20.3/0. RSPL = LL / PL 2000 / 10000 = 0. é interessante a empresa captar empréstimos.000 PL 10.000 10. Ativo Passivo PL 10. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 4000 -2000 2000 www. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Vamos ver um exemplo da alavancagem.000+1. Isto ocorreu porque a rentabilidade da empresa (20%) é maior que o custo do empréstimo (10%).000 Ativo 20.000)/(3.2 = 1.000)/20. Situação 1: Empréstimo de $10. O Retorno sobre o PL aumentou para 30%.000 Lucro antes juros Despesa de juros Lucro após juros 0 10.000 PL Lucro antes Juros Despesa de juros Lucro após juros 10. 000] GAF: 0. (B) 1.25. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. O Retorno sobre o PL permaneceu o mesmo. não afeta o retorno para o acionista.com.5. (D) 0.br 14 . Prof.000 20.000)/20. Situação 3: Empréstimo de $10.000 + 2.000) / [(1.2 1.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.000/10. (E) 1.000 20.estrategiaconcursos.000 Lucro antes Juros Despesa de juros Lucro após juros 4000 -3000 1000 RSPL = LL / PL 1000 / 10000 = 0. Descrição Ativo Operacional Patrimônio Líquido Lucro Antes das Despesas Financeiras Lucro Líquido Valor ($) 100. como era de se esperar.45. uma vez que o custo do empréstimo é igual à rentabilidade da empresa. Vamos ver a seguir como este assunto tem sido cobrado em concursos.000 PL 10.000 (A) 2. GAF: (LL/PL) / [(LL+DF)/A] (1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 RSPL: LL/PL 2. Como o GAF é menor que 1. GAF: (LL/PL) / [(LL+DF)/A] (2.0.000 60. a captação de novos empréstimos é indiferente.000)/20.000 + 3. Como o GAF é igual a 1.000/10.000] GAF: 0.000 ao custo de 30% Ativo Juros de 30% sobre empréstimo Passivo 10.20.1 ou 10% O Retorno sobre o PL diminuiu.00.000 15. (C) 0.2/0. pois o custo do empréstimo (30%) é maior que a rentabilidade da empresa (20%).000 = 0. a captação de novos empréstimos diminui o retorno para o acionista.80.000/10.2 ou 20%. (NCE/BNDES/Contador/2005) Com base nos dados abaixo calcule o grau de alavancagem financeira da Empresa X.000) / [(2. br 15 . Indicam a política de obtenção de recursos da empresa.25/0. Prof. A fórmula do Endividamento também pode ser escrita assim: Endividamento total ou Debt ratio Exigível total Ativo total ET Lembramos que Ativo = Passivo + PL O Índice de Endividamento Total indica a porcentagem que o endividamento representa sobre os recursos totais.1 – ENDIVIDAMENTO TOTAL (ED) OU DEBT RATIO Endividamento total ou Debt ratio Exigível total Exigível total + PL ET Observação: Exigível Total = Passivo Circulante + (Passivo Não Circulante – Receitas Diferidas – Antigo Resultado de Exercício Futuros) Observação 2: O grupo Receita de Exercícios Futuros foi extinto.000 + 5. o saldo de Receita Diferida deve ser excluído do Passivo Não Circulante e somado ao PL. Como não possui característica de exigibilidade.25 Gabarito B 3 – ENDIVIDAMENTO (ÍNDICES DE ESTRUTURA). para efeito de análise. Os índices de endividamento (também chamados de quocientes de estrutura de capital) mostram a relação entre o capital próprio (Patrimônio Líquido) e o capital de terceiros (passível exigível). 3. Significa também qual a porcentagem do ativo total financiada com recursos de terceiros. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Comentários GAF: (LL/PL) / [(LL + DF)/A] GAF: (15.com.estrategiaconcursos. Seu saldo passou para o Passivo Não Circulante.000] GAF: 0.20 = 1.000)/100.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. na conta Receita Diferida. e também a dependência da empresa com relação a capital de terceiro.000/60.000) / [(15. Se o ICP for menor que 1. significa que há recursos de terceiros financiando o Ativo Permanente. Prof. indica que o ativo permanente é integralmente financiado com recursos próprios.3 – COMPOSIÇÃO DO ENDIVIDAMENTO (CE) Composição do endividamento Passivo circulante Exigível total CE Indica a participação das dívidas de curto prazo em relação ao endividamento total. se o ICP for maior que 1. E. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 3.1 – IMOBILIZAÇÃO DO CAPITAL PRÓPRIO (ICP) Imobilização do capital próprio (antigo) Ativo permanente Patrimônio líquido ICP Imobilização do capital próprio (novo) ICP Ativo não circulante .estrategiaconcursos.realizável a longo prazo Patrimônio líquido Se o ICP for igual a 1. 3. finalmente.4. 3. significa que. além de financiar o Ativo Permanente.4.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.com. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.2 – ÍNDICE DE GARANTIA DO CAPITAL DE TERCEIROS (GCT) OU GRAU DE ENDIVIDAMENTO Garantia de capital de terceiros Exigível total PL GCT Indica a garantia proporcionada ao capital de terceiro em função da existência de capital próprio. 3.br 16 . os recursos próprios financiam parte do Ativo Realizável. QUOCIENTES DE IMOBILIZAÇÃO DE CAPITAL. Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Como o Permanente possui uma característica de realização indireta e mais lenta.2 – ÍNDICE DE IMOBILIZAÇÃO DO INVESTIMENTO TOTAL (IIT) Índice de imobilização de investimento total (antigo) Ativo permanente Ativo total IIT Índice de imobilização de investimento total (novo) IIT Ativo não circulante . Observação: Ativo Permanente é a denominação antiga. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. depende do tipo de empresa e do mercado em que ela atua. seria “Ativo Não Circulante – Realizável a Longo Prazo” ou “Investimentos permanentes + Imobilizado + Intangível “. Atualmente. Se na questão aparecer “Ativo Diferido”. 3.br 17 .com. é recomendado que seja financiado por recursos próprios. Mas essa não é uma regra absoluta.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.estrategiaconcursos. deve ser considerado também.realizável a LP Ativo total Indica a parte do ativo total aplicada no Ativo Permanente.4. 000 67.1 – MARGEM DE LUCRO SOBRE AS VENDAS Margem operacional Lucro operacional Vendas líquidas MO Margem líquida Lucro líquido Vendas líquidas ML Estes índices já são calculados quando da elaboração da Análise Vertical.000.00 é uma informação muito pobre. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 4 – RENTABILIDADE (ÍNDICES ECONÔMICOS) A rentabilidade de uma empresa não pode ser expressa apenas em termos absolutos.000. como ocorre na Demonstração do Resultado do Exercício.000 -45.br 31/12/XX 650.000 -18. Por exemplo.500 -25. Dependendo do capital empregado.000 202. Exemplo: Considere a seguinte DRE: Demonstração do Resultado (DRE) Vendas Brutas (-) Impostos (=) Vendas Líquidas (-) CMV (=) Lucro Bruto (-) Despesas De Vendas Administrativas Depreciação Amortização Financeiras (=) Lucro Operacional Antes IR CSLL (-) IR e CSLL (=) Lucro Líquido Prof. se o capital foi de 100 milhões.500 -16.800 18 . apenas um milhão de lucro é um resultado medíocre.com.000. Dizer que determinada empresa lucrou R$ 1.000 -32.000. o lucro de um milhão é um bom resultado.000.000 -15. R$ 1. se o capital empregado foi de R$ 5.700 50. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.500 487.500 -285. Mas.000. Os principais índices para medir a rentabilidade de uma empresa são os seguintes: 4.000 -162.estrategiaconcursos.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00.00 de lucro pode ser muito bom ou muito ruim. estrategiaconcursos.br 19 .com.500. conforme conste na questão.2 – GIRO DO ATIVO Este índice já foi considerado como indicador de atividade.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.42%. Observação 2: Alguns autores usam a seguinte fórmula para o Giro do Ativo Total : Giro do ativo total Vendas líquidas Ativo GAT Exemplo: Supondo: Ativo em 31/12/X1 = 300.000)]/2 = 1.1042 ou 10.800/487. Mas deve ficar com os quocientes de rentabilidade.000. Ativo em 31/12/X2 = 400.393. 4.138 ou 13.000.000 + 400. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Margem operacional: LO/VL 67.500/487. Giro do ativo total: VL/ATM = 487.500 = 0.599/[(300. Margem líquida: LL/VL 50.500 = 0.8%. Vendas Líquidas de 487. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. Prof. devido à sua importância para compor o retorno sobre o investimento. Giro do ativo total Vendas líquidas Ativo total médio GAT Observação 1: Pode ser usado “Vendas Líquidas” ou “Receitas Líquidas”. Se o problema estiver na Margem. Observação: Podemos calcular também o Retorno Operacional sobre o Ativo. a empresa pode concentrar esforços para melhorá-la. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 4.393 = 14. um problema no Giro pode ser combatido com diminuição de estoques e clientes (diminuindo o ativo). Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000]/2) RCE = 0. por exemplo. trata-se importantes quocientes para análise de balanços.145 ou 14. Os dois cálculos conduzem ao mesmo resultado.br 20 . Mas é importante detalhar a taxa de retorno em seus dois componentes para facilitar a identificação das causas que podem ter levado a empresa a um desempenho melhor ou pior que o planejado.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. e Giro do ativo: Vendas líquidas/Ativo médio.42% x 1. Façamos uma demonstração: Margem líquida x Giro do ativo Lucro líquido Vendas líquidas x Vendas líquidas Ativo médio Lucro líquido Ativo médio Aplicando ao exemplo acima: RCE = Margem líquida x Giro do Ativo => 10.3 – RETORNO SOBRE O INVESTIMENTO OU RETORNO SOBRE O ATIVO OU RETORNO SOBRE O CAPITAL EMPREGADO (OBS: “RETORNO” PODE SER SUBSTITUÍDO POR “RENTABILIDADE”.) Também conhecido como “Índice Du-Pont”. Prof.estrategiaconcursos.5%. de um dos mais Retorno sobre Capital Empregado (RCE) = Margem Líquida x Giro do Ativo Total Como: Margem líquida: Lucro líquido/Vendas líquidas. Da mesma forma. substituindo a Margem Líquida pela Margem Operacional.000+400.com.5 % RCE = Lucro líquido/Ativo médio = 50.800/([300. 075 ou 7.ANÁLISE HORIZONTAL E VERTICAL.com.H.4 – RETORNO SOBRE O PATRIMÔNIO LÍQUIDO (RPL) OU RETORNO SOBRE O CAPITAL PRÓPRIO Retorno sobre o PL ou Retorno sobre o capital próprio Lucro líquido Patrimônio líquido RPL Exemplo: Supondo Lucro Líquido = 1. etc. consideramos o primeiro período como base 100. 100 Ano 2 $ 3.200 PL = 16. Este índice indica a rentabilidade do capital próprio aplicado na empresa. Deve ser comparado com outras alternativas de investimentos e com o retorno obtido por outras empresas do mesmo setor.000 A. A análise horizontal pode ser feita por qualquer período de tempo: Ano.1 .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.200 A.200 A.H 145 O primeiro ano da série tem índice 100. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 4. Abaixo. para que se possa avaliar o desempenho da empresa sob análise. 5.br 21 . Segundo ano: (3000 / 2200) x 100 = 136 Terceiro ano: (3.000: RPL: LL/PL 1.H 136 Ano 3 $ 3.estrategiaconcursos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. Na sua elaboração.200) x 100 = 145 Normalmente.000 = 0. o símbolo % é omitido. ANÁLISE DE TENDÊNCIAS. um exemplo de Análise Horizontal: Prof. na análise Horizontal.5%.200/16. trimestres. 5 .ANÁLISE HORIZONTAL: O objetivo da Análise Horizontal é demonstrar o comportamento de itens do Balanço e da Demonstração do Resultado através do tempo. e apuramos o percentual de evolução dos períodos seguinte.200 / 2. Exemplo: Vendas: Ano 1 $ 2. meses. H.com.estrategiaconcursos.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.H.br 105 107 96 105 105 105 45200 113 -26300 120 18900 105 -2400 -3100 -2800 10600 -2650 7950 22 120 103 112 101 101 101 .H. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 31/12/X1 A. 31/12/X3 A. 31/12/X2 A. ATIVO ATIVO CIRCULANTE Disponível Duplicatas a Receber Estoques Total Ativo Circulante 1000 25000 15000 41000 ATIVO NÃO CIRCULANTE Realizável a Longo Prazo Investimentos Imobilizado Intangível Total Ativo Não Circulante TOTAL ATIVO 100 100 100 100 800 100 12000 100 18000 100 5000 100 35800 100 76800 100 930 93 26000 104 13000 87 39930 97 1250 12000 20500 5000 38750 78680 1100 32000 18000 51100 110 128 120 125 156 100 114 100 108 102 1100 12000 19000 6000 38100 89200 138 100 106 120 106 116 PASSIVO PASSIVO CIRCULANTE Fornecedores Contas a Pagar Empréstimos Curto Prazo Total Passivo Circulante 19000 8000 2000 29000 100 100 100 100 21000 111 7000 88 4000 200 32000 110 25000 10000 3500 38500 132 125 175 133 PASSIVO NÃO CIRCULANTE Empréstimos de Longo Prazo Total Passivo Não Circulante 15000 15000 100 100 11000 11000 73 73 13000 13000 87 87 20000 100 4000 100 8800 100 32800 100 76800 100 20000 4000 11680 35680 78680 100 100 133 109 102 20000 4000 13700 37700 89200 100 100 156 115 116 40000 -22000 18000 100 100 100 42800 107 -24100 110 18700 104 -2000 -3000 -2500 10500 -2625 7875 100 100 100 100 100 100 PATRIMÔNIO LÍQUIDO Capital Social Reservas de Capital Reservas de Lucro Total Patrimônio Líquido Total Passivo + PL DRE Receita Líquida (-) CMV (=) Lucro Bruto (-) Despesas de Vendas Administrativa Financeiras (=) Lucro Operacional (-) IR e CSLL (=) Lucro Líquido Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa -2100 -3200 -2400 11000 -2750 8250 www. 2 -ANÁLISE VERTICAL Indica a estrutura das demonstrações contábeis.3 32.200 800 500 300 Vendas líquidas (-) CMV (=) Lucro Bruto (-) Despesas (=) Lucro líquido A.1 5000 6.4 38750 49. Abaixo.7 89200 100. através de coeficientes de participações.2 57.5 19000 21.8 21000 7000 4000 32000 26.0 14.br 23 .7 38100 42.0 1250 1.0 13000 13000 14.2 33.V.5 11000 11000 14.5 50.9 20.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.3 ATIVO NÃO CIRCULANTE Realizável a Longo Prazo Investimentos Imobilizado Intangível Total Ativo Não Circulante TOTAL ATIVO 800 1.9 5. No balanço Patrimonial.0 16.9 43.0 12000 15.7 31/12/X3 A.5 19. um exemplo de Análise Vertical: 31/12/X1 A. % 100 60 40 25 15 Todos os coeficientes foram obtidos dividindo-se o valor de cada item pelas Vendas Líquidas.7 10.0 PASSIVO PASSIVO CIRCULANTE Fornecedores Contas a Pagar Empréstimos Curto Prazo Total Passivo Circulante 19000 8000 2000 29000 24.0 1100 1. $ % ATIVO ATIVO CIRCULANTE Disponível Duplicatas a Receber Estoques Total Ativo Circulante 1000 25000 15000 41000 1.6 76800 100. $ % 1100 32000 18000 51100 1.2 35.6 37.000 1.2 PASSIVO NÃO CIRCULANTE Empréstimos de Longo Prazo Total Passivo Não Circulante 15000 15000 19.1 40.5 35800 46.2 3.6 12000 15.com.6 19.6 14. os coeficientes são calculados em função do total do Ativo e total do Passivo + PL.V.6 18000 23.3 78680 100. $ % 930 26000 13000 39930 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. bem como a sua evolução no tempo.7 25000 10000 3500 38500 28.V.4 5000 6. usa-se a Receita Líquida como base (Índice 100). podemos calcular os índices de Análise Vertical da seguinte forma : R$ 2. Na Demonstração do Resultado.3 6000 6.5 53.6 Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 5.estrategiaconcursos.7 8.4 2.2 12000 13.3 20500 26.0 11.V. Exemplo : Considerando-se a DRE abaixo.4 31/12/X2 A. 5 5. o Lucro Bruto será cada vez menor.9 7. Mas. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.2 8800 11.estrategiaconcursos.8 35680 45.5 13700 15. Se esta tendência permanecer.3 6.7 6.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.8 2000 3000 2500 10500 2625 7875 2100 3200 2400 11000 2750 8250 2400 3100 2800 10600 2650 7950 5.br 24 .0 24100 56.4 37700 42.0 18000 45.4 4000 5.5 5.2 23. o que poderá levar a empresa a ter prejuízos.3. Esta tendência de aumento maior do CMV é confirmada pela Análise Vertical : Prof. o CMV e o lucro bruto aumentaram.0 4000 5.3 5.2 18900 41.0 40000 100.0 42800 100.5 6.3 6. os dois tipos de análise devem ser utilizados em conjunto.3 89200 100.9 17.0 20000 22.6 19.9 6.1 11680 14.5 32800 42.6 25.0 7. Vejamos um exemplo usando parte da DRE acima: DRE Receita Líquida X1 X2 X3 40000 42800 45200 22000 24100 26300 18000 18700 18900 (-) CMV (=) Lucro Bruto A receita líquida.7 4.3 78680 100. Para isso.0 20000 25. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 PATRIMÔNIO LÍQUIDO Capital Social Reservas de Capital Reservas de Lucro Total Patrimônio Líquido Total Passivo + PL DRE Receita Líquida (-) CMV (=) Lucro Bruto (-) Despesas de Vendas Administrativa Financeiras (=) Lucro Operacional (-) IR e CSLL (=) Lucro Líquido 20000 26.4 4000 4.4 19. quando efetuamos a Análise Horizontal : Análise Horizontal Receita Líquida (-) CMV (=) Lucro Bruto X1 $ % X2 $ % X3 $ % 40000 100 42800 107 45200 113 22000 100 24100 110 26300 120 18000 100 18700 104 18900 105 Percebemos que o CMV está aumentando num ritmo maior que a Receita Líquida.7 76800 100.0 26300 58.0 22000 55.com. em valores absolutos.7 45200 100.3 18700 43. ANÁLISE DE TENDÊNCIAS A principal utilidade das Análises Horizontal e Vertical está na identificação de tendência.3 26.6 5. 00 270. a diminuição do índice referente ao Lucro Bruto.0 42800 100.3 26300 58.3 % no segundo e depois aumentou novamente.000 / 80000 = 0.00 80. o que confirma a tendência de aumento do CMV maior que o aumento da Receita Líquida.34 Item. Vejamos como este assunto é cobrado: (FCC/Auditor/Infraero/2009) Considere os seguintes itens do Ativo Circulante de uma entidade. expressos em R$. Alternativa correta.8 O CMV passou de 55.00 300.00 300.000.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Clientes passou de 270000 para 300000.000.com. para 58.5 %. é correto concluir que a conta: (A) Estoques representou 1/3 do 31/12/2008. Portanto. portanto.00 70.00 Efetuando-se a análise vertical e horizontal desse grupo do Balanço Patrimonial. no primeiro ano.0 45200 100.2 % da Receita Liquida.000. para 56.000.000.0 18700 43. errado. portanto aumentou.0 22000 55. 70.00 24.0 % da Receita Líquida.000. relativos ao Balanço Patrimonial encerrado em 31/12/2008: Disponível Clientes Estoques Impostos a Recuperar Despesas do Exercício Seguinte TOTAL 31/12/2008 100.000.0 24100 56. Podemos observar. (C) Clientes aumentou 10% entre os dois períodos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Análise Vertical Receita Líquida (-) CMV (=) Lucro Bruto X1$ % X2 $ % X3 $ % 40000 100.7 18900 41. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.00 25. também.00 800. total do Ativo Circulante em Estoques/total ativo 256000/750000 0. (B) Impostos a Recuperar diminuiu 12.5% em 31/12/2008.2 18000 45.00 256.000. Prof.875 ou 87.00 750.000.00 31/12/2007 125.000.5%.br 25 . diminuiu 12.000.000.estrategiaconcursos. 100000 / 125000 = 0.br 26 . portanto diminuiu 20%.031 ou 3. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.80 ou 80%. Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.1 % Em 2008: 24. Alternativa errada.032 ou 3.2 %. Alternativa errada.000 / 750000 = 0.000/800. portanto aumentou sua participação percentual.estrategiaconcursos. (E) Despesas do Exercício percentual no total do grupo.000 = 0.Alternativa errada. Prof. Seguinte diminuiu sua participação Em 2007: 25. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 (D) Disponível diminuiu 25% em 31/12/2008.com. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 6 – ÍNDICES RELACIONADOS NESTA AULA. .Receita diferida) Solvência geral (antigo) SG: Prof.br 27 .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. os índices que constam nesta aula. Índice de imobilização do capital próprio IICP: Ativo não circulante .Realizável a LP Patrimônio Líquido Índice de imobilização do capital próprio IICP: Investimento + Imobilizado + Intangível Patrimônio Líquido Índice de liquidez geral LG: Ativo circulante + Ativo Real.com. a LP Passivo circulante + (Passivo não circ. Abaixo.estoques Passivo circulante LS: Liquidez imediata/Liquidez instantânea Disponibilidades Passivo circulante LI: Liquidez geral ou total LG: Ativo circulante + Ativo realizável a LP Passivo circulante + (Passivo não circulante .estrategiaconcursos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa Ativo total Passivo exigível www.Receita diferida) Liquidez corrente Ativo circulante Passivo circulante LC: Liquidez seca/Acid test/Teste ácido Ativo circulante . Gabriel Rabelo e Luciano Rosa Ativo permanente Ativo total www.estrategiaconcursos.com.receitas diferidas SG: Grau de alavancagem financeira (GAF) LL/PL médio (LL + DF)/Ativo médio GAF: Endividamento total ou Debt ratio Exigível total Exigível total + PL ET Endividamento total ou Debt ratio Exigível total Ativo total ET Garantia de capital de terceiros Exigível total PL GCT Composição do endividamento Passivo circulante Exigível total CE Imobilização do capital próprio (antigo) Ativo permanente Patrimônio líquido ICP Imobilização do capital próprio (novo) ICP Ativo não circulante .br 28 .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.realizável a longo prazo Patrimônio líquido Índice de imobilização de investimento total (antigo) IIT Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Solvência geral (novo) Ativo total Passivo exigível . Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Índice de imobilização de investimento total (novo) IIT Ativo não circulante .estrategiaconcursos.br 29 .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa Lucro líquido Patrimônio líquido www.com.realizável a LP Ativo total Margem operacional Lucro operacional Vendas líquidas MO Margem líquida Lucro líquido Vendas líquidas ML Giro do ativo total Vendas líquidas Ativo total médio GAT Giro do ativo total Vendas líquidas Ativo GAT Retorno sobre o PL ou Retorno sobre o capital próprio RPL Prof. 000.000.00 60. c) Liquidez Imediata = 1.QUESTÕES COMENTADAS 1.00 R$ 47. o Contador encontrará os seguintes elementos: a) Liquidez Seca = 1.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.00 R$ 9.57.00 R$ 8.000.45.000.000.000.000.com. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 7 .00 Prof.00 9. simplificados para facilidade de cálculos: Caixa Duplicatas a Receber (a longo prazo) Duplicatas a Pagar Bancos c/ Movimento Títulos a Pagar (a longo prazo) Capital Social Mercadorias Financiamentos Bancários Contas a Receber Reservas de Lucros R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ 10. d) Liquidez Geral = 0.00 R$ 32.000. PC + PNC .00 R$ 53. Caixa (+) Bancos c/ Movimento (=) Disponibilidades (+) Contas a Receber (=) AC (Exceto Estoques) (+) Estoques (=) Total do Ativo Circulante (+) Duplicatas a Receber a longo prazo (=) AC + ANC/RLP R$ 10.00 R$ 85.00 R$ 22..00 R$ 15.00 R$ 31.000.07.00 Duplicatas a Pagar (+) Financiamentos Bancários (=) Passivo Circulante (+) Títulos a Pagar (a longo prazo) (=) Total do Exig.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00 30.000.00 15.000.71.000.000.00 R$ 44.000.00 7.000.00 R$ 77.00 Elaborando a análise das demonstrações financeiras dessa empresa. e) Grau de Endividamento = 0.000. b) Liquidez Corrente = 1.00 8.75.00 22.000.A.000. Comentários: Façamos os cálculos dos grupos patrimoniais.000.000.000.br 30 . são apresentados dados do balanço patrimonial da empresa Comercial Analisada S.000.00 13.00 31. (ESAF/AFRFB/2009) A seguir.000.00 R$ 30.estrategiaconcursos.ELP R$ 13. 000 = 1.000.00 = AT Portanto.00 R$ 67. Item incorreto.0681. portanto.75.000. por fim.000. pois foi este o gabarito apontado pela banca.000 – 85.br 31 .com.000 = 1. c) Liquidez imediata: Disponibilidades/Passivo circulante Liquidez imediata: 32. b) Liquidez corrente: AC/PC Liquidez corrente: 77.000 Calculando os índices: a) Liquidez seca: (AC – Estoques)/PC Liquidez seca: 47. Prof.000 = 0. e) Grau de endividamento: Passivo exigível/PL Endividamento: 53.000. Para a ESAF. Item. este valor é igual a 1.000.60. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Capital Social (+) Reservas de Lucros (=) Total do Patrimônio Líquido R$ 60. ANC – Permanente = 120. podemos determinar o valor do AT a partir da Equação Patrimonial.07.00 R$ 120. Item incorreto. incorreto. Item.00 R$ 7. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000/44.00 Como não foram citadas as contas do AP.000/67.estrategiaconcursos.000/53.00 R$ 67. incorreto.000 = 0.000.000/44. considerando que o balanço esteja fechado: PC + PELP (=) PL (=) Passivo Total R$ 53. d) Liquidez geral: (AC + ANC RLP)/(PC + PNC – Receita diferida) Liquidez geral: 85.000/44.000 = 35.79.000 = 1.72.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. 000 + 500. seu índice de liquidez seca é 0.000.000 d) R$ 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.6 = 500.200. (SEFAZ-PA ESAF 2002 FTE) .000 b) R$ 1.100.000/Passivo Circulante Passivo Circulante: 300. pode-se dizer que o valor do Capital de Terceiros dessa empresa é de a) R$ 1. (ESAF/SEFAZ-CE/AFRE/2007) Se o estoque de mercadorias médio de uma empresa é R$ 50. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 2.60 = 350.000 = 1.000.000 – 50. 0.60.000 Comentários A questão informa o seguinte: Estoque médio Índice de Liquidez Seca AC PELP 50.000 Capital de Terceiros = PC + PELP 800.Gabarito A. seu Ativo Circulante é R$ 350.000/0.300. 350.000. Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.000 Gabarito A.com.000 e o Passivo Exigível a Longo Prazo é R$ 800.000 e) R$ 900.000. 3.000 ILS: (AC – Estoques)/Passivo circulante 0.estrategiaconcursos.000.O índice que mede a capacidade da empresa de saldar todos os seus compromissos é denominado: a) liquidez geral b) rentabilidade operacional c) alavancagem financeira d) retorno do passivo e) nível de endividamento Comentários Prof.000 c) R$ 1. 800.br 32 .300.60. 20. quociente de solvência de 1. não há resultados de exercícios futuros.20 por ação. ela pode gerar recursos para pagamento das dívidas antes do vencimento.00 Prof.conduz à conclusão de que. parte de suas dívidas forem de longo prazo e a empresa for bastante lucrativa. Gabarito A. ao fim do exercício social de 2001. É medido pela fórmula: Liquidez geral ou total LG: Ativo circulante + Ativo realizável a LP Passivo circulante + (Passivo não circulante .00. os índices devem ser analisados em conjunto. índice de liquidez corrente ou comum de 0.000.br 33 .000.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. usando os recursos do Ativo Circulante e do Ativo Realizável a Longo Prazo.44.00 c) capital próprio no valor de R$ 60.000. (ESAF/Auditor Fiscal/SEFAZ PI/2001) A empresa S/A Ursa Menor.00 d) total de capitais aplicados no valor deR$ 100. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 O Índice de Liquidez Geral ou Liquidez Total indica a capacidade da empresa de pagar suas dívidas de curto e longo prazo. O uso das informações acima. para se aferir a real situação da empresa.com. Se.000. no exercício considerado. naquilo que for cabível.000.00 e) total de receitas no valor de R$ 132.00. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. capital registrado na Junta Comercial de R$ 60. Mas um índice inferior a 1 não significa que a empresa esteja em má situação financeira. apresenta as seguintes informações: - rentabilidade do capital social de R$ 2. capital fixo ou permanente de R$ 380. Ou seja. por exemplo. 4.000. Diferida = Passivo Exigível Normalmente. as demonstrações contábeis dessa empresa evidenciam a) ativo circulante no valor de 44% do ativo total b) reservas e lucros acumulados no valor de R$ 40. não há valores considerados de longo prazo.Receita diferida) Obs: Passivo Circulante (+) Passivo Não Circulante – Rec.estrategiaconcursos. é desejável que a Liquidez Geral seja superior a 1. 000 = 1.000. Vamos lá: AC/PC = 0.00 R$170.000 = 40.000.00 R$300.00 R$180.000 = 1.00 R$ 75.000.000 Ativo Total = AC + AP = 380.000 AC = 0.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Comentários Questão um pouco mais trabalhosa da ESAF.2 x PC (II) Igualando as duas equações: 0. em 31/12/2005: Contas Saldos Bancos conta Movimento Fornecedores Mercadorias em Estoque Impostos a Recolher Títulos a Receber Títulos a Pagar Investimentos Capital Social Ativo Imobilizado Reservas de Lucro Lucros Acumulados R$100.000 . que: Reservas e Lucros Acumulados = 100.000.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00 R$300.00 R$220.br 34 .00 R$ 30.000 Gabarito B.000.000. por fim.estrategiaconcursos.44 x PC + 380.44 x PC = 220.2 x PC PC = 500. 5.000. (CGU/ESAF/2006/AFC) A empresa Comércio Operacional S/A apresenta os seguintes valores.00 Observações: Prof.44 => AC = 0.00 R$210.000)/PC = 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000 => PL = 100.000.60.000 = 600.2 = AC + 380.44 x PC Não há valores considerados de longo prazo: Solvência = Ativo Total/(PC + PELP) = (AC + ARLP + AP)/(PC + PELP) Solvência = (AC + 380.000.00 R$ 45.000 + 220.000 Podemos concluir.000.00 R$ 80.000 PC + PL = 600.000 Capital Social = 60.com. dos títulos a pagar.000.00 vencerão em 2006 e R$70. devemos reduzir o saldo de títulos a pagar em 70.00 acham-se descontados em bancos.estrategiaconcursos.000 = R$ 140. 3 .00 – R$ 60.dos títulos a receber.00 – R$ 70.00 venceram em 2005. A análise contábil do balanço patrimonial originário das contas e saldos evidencia um quociente de liquidez seca ou acid test de: a) 1.85.87. A mesma coisa com os títulos a receber: Títulos a Receber R$300.000.000 = R$ 240.00 vencerão em 2007.000. b) 1. R$ 50.00 R$ 30.000.00 acham-se descontados em bancos.000.dos títulos a vencer em 2006.000.dos títulos a vencer em 2006. R$ 195. e) 0.000.000.000. R$ 45. Temos ainda as seguintes informações adicionais: 1 .00 venceram em 2005.Dos títulos a receber. R$ 115. 2 . Quando descontamos as duplicatas (títulos).br 35 . Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000. o lançamento é: Prof.00 vencerão em 2007.000.38.00 venceram em 2005. R$ 195.000 2 .000. que vencerão em 2007 e são do longo prazo: Títulos a Pagar R$210. d) 0.000.00 vencerão em 2006 e R$ 60. Comentários Bancos conta Movimento Fornecedores Impostos a Recolher Títulos a Receber Títulos a Pagar R$100.000 3 .Dos títulos a pagar.00 R$170.00 vencerão em 2006 e R$70.00 R$300.00 vencerão em 2006 e R$ 60. Assim. R$ 50. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 1 .000.00 R$210.com.000. R$ 115.15.000. R$ 45.000.00 Essas são as contas que vamos usar para calcular a liquidez seca. c) 1.00 venceram em 2005.00. R$ 25.000.00 vencerão em 2007. R$ 25.000.000.00 vencerão em 2007.000.000.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. 000.000.000 = 0.000.85 Observação: à época da questão. (CGU/ESAF/2006/AFC) A firma Special Comércio S/A é titular das contas abaixo relacionadas.00 3. já foram descontados). em 31 de dezembro de 2005 antes da apuração do resultado do exercício: Caixa Contas a Receber Mercadorias Fornecedores Máquinas e Equipamentos Depreciação Acumulada Terrenos Prof. a conta duplicatas descontadas era contabilizada no ativo.00 R$140.com.00 340.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.000.br 36 .000.000 / 340.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ 100.00 R$240.00 Liquidez seca: 290.00 5. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 D – Banco C – Duplicatas descontadas Como a questão já informa o saldo de banco e também que os títulos acham-se descontados (ou seja.160. falta apenas acrescentar a conta títulos descontados. a conta duplicatas descontadas deve ser classificada no passivo.00 400. Atualmente.00 R$ 30. apresentadas no livro Razão. o cálculo fica assim: Bancos conta Movimento Fornecedores Impostos a Recolher Títulos a Receber Títulos descontados Títulos a Pagar Total R$100. Gabarito E.00 www.00 (R$ 50.000. que era retificadora do ativo: Dessa forma.00) 290.00 1.00 R$170.estrategiaconcursos.000.00 3.400. 6. já estão.500. como retificadora da conta duplicatas a receber.00 280.680. e) liquidez geral de 68.00 Despesas Financeiras R$ 800. 2.o estoque final foi avaliado em R$1.00 Vendas de Mercadorias R$19.65%.00 Despesas Comerciais R$ 1. os quais já foram tratados no curso: Lucratividade (L) LL/PL Endividamento (E) PE/AT Solvência (S) AT/PE Rotação (R) 360 x (Média CPg /CPr) Liquidez Geral (LG) (AC + ARLP) / PE Continuemos.00 e o crédito de fornecedores era de R$ 2.400.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. evidenciou quociente de a) lucratividade de 5%.00.52%.840. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Empréstimos longo prazo R$ 2. b) endividamento de 52.com. 3.considerar o ano comercial. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 19.00 Observações: 1. 5.14%.o débito inicial de clientes era de R$1. no período. Comentários Vamos lá.000 Vendas Prof.120.600 www. c) solvência de 77.00 Depreciação R$ 120.00 Despesas Administrativas e Gerais R$ 2.800. precisávamos conhecer os índices citados nas alternativas.estrategiaconcursos.00 Lucros Acumulados R$ 100.00 Capital Social R$ 1.desconsiderar quaisquer implicações de ordem fiscal ou tributária.000 – 1.br 37 .400. d) rotação no pagamento das dívidas de 187 dias.000. A análise contábil a que foi submetida a empresa. a empresa operou a prazo 3/4 do movimento de vendas e 2/3 do movimento de compras.400 = 14.000. montemos a DRE: CMV = EI + CO – EF CMV = 400 + 15. 4.260.00.600.00 Compras de Mercadorias R$15.no período. 240 = 39.680 1.620 Total Ativo 9.000 = 10.240 Total Passivo 9.400 Patrimônio Líquido: Capital Social Lucros Acumulados Total PL 1.400 4.estrategiaconcursos.000 Cálculo dos índices: Lucratividade (L) LL/PL 880/2.28% Prof.160 5. Operacionais.com.000) Lucro Bruto 5.br 38 .600 Desp.260 980 2. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.800 Compras a prazo 2/3 x 15.400 5. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 CMV (14.180 Ativo Não Circulante . (4.500 (280) 3.160 Passivo Não Circulante Empréstimos Longo Prazo Total PNC 2.400 2.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.720) Lucro Líquido do Exercício 880 Montemos agora o Balanço: Ativo Circulante: Caixa Contas a Receber Mercadorias Total AC 100 3.Imobilizado Máquinas e Equipamentos Depreciação Acumulada Terrenos Total AI 1.800 Passivo Circulante: Fornecedores Total PC 5. 00 R$2.00 R$1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Endividamento (E) PE/AT 7. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.00 R$3.00 R$1.00 R$ 250.560/9.00 R$ 100.00 R$ 200.560 = 68. Abaptiste Comercial foram elaboradas com base nas contas e saldos abaixo: Caixa e Bancos Mercadorias Clientes Móveis e Máquinas Depreciação Acumulada Títulos a Receber a LP Fornecedores Contas a Pagar Empréstimos a Longo Prazo Capital Social Lucros Acumulados Vendas de Mercadorias Compras de Mercadorias Despesas Administrativas Despesas Financeiras Encargos de Depreciação Observações: R$ 200.150.840)/2]/10.br 39 . 2.00.00 R$ 180.com.120.160 + 2.52% Gabarito E. encontraremos um quociente percentual de Liquidez Corrente ou Comum equivalente a a) 43% b) 70% c) 86% d) 87% e) 99% Prof.00 R$ 500.00 R$ 180.00 R$1.560 = 129.370. Desconsiderar quaisquer implicações fiscais ou tributárias. certamente.00 R$ 430.160.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00 R$ 400.800 = 77.800/7.00 R$5.400. O estoque final de mercadorias está avaliado em R$780.180/7.estrategiaconcursos.14% Solvência (S) AT/PE 9.00 1. Promovendo-se a análise das demonstrações financeiras elaboradas com base nas informações supra.00 R$ 620. 7.63% Rotação (R) 360 x (Média CPg /CPr) 360 x [(5. (SEFAZ-MG ESAF 2005 AFRE) As demonstrações financeiras da Cia.000 = 144 dias Liquidez Geral (LG) (AC + ARLP) / PE 5.000. 00 780. 8.00 250. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 5. ela possui apenas R$ R$ 0.000.000.150.400.380.00 12.200.9857 Nessa situação empresa está com Capital Circulante Líquido Negativo. pois a fórmula é CCL= AP .00 = 0.00 50.00.PC.Comentários Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.000.400. R$ 780.00 de dívida. Classificação das Contas: Ativo Circulante.00 400.00 Liquidez Corrente = 1.800. O saldo da conta Mercadoria que vai para o balanço é o estoque final. A empresa com esse índice não tem condições de saldar suas dívidas a curto prazo. referente ao exercício de 2008. pois para cada real R$ 1.00 1. a partir dos seguintes dados: Resultado de Exercícios Futuros Lucro Líquido do Exercício Patrimônio Líquido Exigibilidades de curto prazo Exigibilidades de longo prazo Disponibilidades Prof.99.00 25. Gabarito E.00 1.00 www.380.00 7. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 A questão está solicitando o índice de Liquidez Corrente ou Comum que é calculado pela seguinte fórmula: Liquidez Corrente = Ativo Circulante/Passivo Circulante. executando os cálculos de alguns quocientes necessários.00 52.00/1.br 40 . Caixa e Bancos Mercadorias (EF) Clientes Total Ativo Circulante 200. portanto.com.00.400. Passivo Circulante Fornecedores Contas a Pagar Total do Passivo circulante 1.estrategiaconcursos. (ESAF/SUSEP/Analista Controle e Fiscalização/2010) A nossa empresa iniciou o processo de análise financeira de seu patrimônio. B) 1. Comentários: A fórmula da Liquidez Corrente é: Liquidez corrente Ativo circulante Passivo circulante LC: Ativo Circulante: Disponibilidades Estoque de bens Créditos de curto prazo 25.00 31.00 10.000.000. Contas credoras são as que tem saldo credor.12. C) 1.00 Créditos de curto prazo 31. Os créditos de uma empresa são os valores que ela tem a receber.000. Passivo circulante: Exigibilidades de curto prazo 50. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Estoque de bens 10.000.00 Créditos de longo prazo 8.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.000.32 Gabarito C Prof.00 Total Ativo Circulante: 66.br 41 . O procedimento de análise daí decorrente resultará em um quociente de liquidez corrente de A) 0.000.19.32.000 = 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. E) 1.000 Observação: não podemos confundir “Créditos” com “contas credoras”.00 Pelo exame procedido.000 / 50. D) 1.com. verificou-se não haver nenhuma possibilidade de que os resultados de exercícios futuros tenham sua devolução exigida.50.25. portanto.000. não se transformarão em dívidas.00 Liquidez Corrente: AC/PC 66.estrategiaconcursos. a participação de capitais de terceiros (grau de endividamento) é igual a 300% e a composição do endividamento é igual a 80%. Podemos resolver assim: Ativo Circulante (AC) = 240 Liquidez Corrente = AC/PC 1 1 = 240/PC PC = 240 Composição do endividamento Passivo circulante Exigível total CE 80% = 240 / Exigível total Exigível total = 300 80% = 240 / P. a liquidez corrente é igual a 1. em reais.estrategiaconcursos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. (A) 80 (B) 100 (C) 200 (D) 300 (E) 400 Comentários: Estas questões são as excelentes.00. E. Prof.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Assim. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 9.com.br 42 . Passivo Exigível = 300 Índice de garantia de capital de terceiros (grau de endividamento) Exigível total PL IGCT O Grau de endividamento é 300% (informado pela questão). temos: 300% = 300 / PL PL = 100 O índice Exigível total/PL é também chamado de Participação de Capital de Terceiros. o patrimônio líquido é igual a. pois relacionam dois ou mais índices. (TCE GO/Analista de Controle Externo/Contabilidade/ FCC/2009) Sabendo-se que o ativo circulante da empresa MPM é igual a R$ 240. estrategiaconcursos.000/700. (E) a rentabilidade no período é de 5.5 %.25.000. (C) o índice de liquidez geral é de 1. Imobilização do capital próprio (novo) ICP Ativo não circulante . Não podemos afirmar isso.90. (D) o grau de endividamento é de 80%.85. Liquidez geral ou total Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.com.000.85.90. com os dados da questão.00 R$ 500. portanto. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Gabarito B. (B) o índice de imobilizações é de 0. Liquidez corrente Ativo circulante Passivo circulante LC: Errada. (B) o índice de imobilizações é de 0.br 43 .00 É correto afirmar que (A) o índice de liquidez corrente é de 0.A.000. 10.00 R$ 800. Comentários: Vamos analisar as alternativas: A) o índice de liquidez corrente é de 0. apresentou os seguintes dados parciais em 2005: Ativo Total Capital de Terceiros Ativo Permanente R$ 1.500.25. (C)) o índice de liquidez geral é de 1. errado. (ARCE/Analista de Regulação/Contador/FCC/ 2006) Considerando que a empresa Líquida S.000 = 0.71 Item.realizável a longo prazo Patrimônio líquido ICP = 500. Não dá para saber o valor do AC e do PC. 000. Instruções: Para responder às questões de números 11 a 13.Receita diferida) LG: ILG = 1. Grau de endividamento Passivo exigível PL GE Pela equação fundamental da contabilidade: A = P + PL Ativo 1.000 Grau de endividamento = 800. Não há dados para efetuar o cálculo da rentabilidade.000. relativas a dados extraídos do Balanço Patrimonial e da Demonstração de Resultado de 31/12/2006 da Cia.000/800.25 Item correto. e somente elas.500.000.00 234.000.00 360. Comercial Monte Azul. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Ativo circulante + Ativo realizável a LP Passivo circulante + (Passivo não circulante .000 = Passivo 800. (E) a rentabilidade no período é de 5.00 www.000 + PL PL = 700.5 %. (D) o grau de endividamento é de 80%.br 44 .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Ativo Circulante Passivo Circulante Estoque de Mercadorias Duplicatas a Receber Prof.14 ou 114%.estrategiaconcursos.com. Gabarito C. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 450.000 = 1. utilize as informações a seguir. Item errado.000 = 1.000 / 700. Rentabilidade Lucro líquido Ativo médio Rentabilidade Errada.00 126.000. (C) era de 86. Comentários Endividamento total ou Debt ratio Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. (ANS/FCC/2007/Analista em Regulação/ Esp.estrategiaconcursos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Ativo Realizável a Longo Prazo 96. (E) 125%. Comentários: Liquidez seca/Acid test/Teste ácido Ativo circulante . (D) 115%. Adm e Econ. (E) era menor que 40%. (D) era menor que 70%. na mesma data mencionada: (A) era maior que 120%.com.200.00 Ativo Permanente 174.00 Lucro Líquido do Exercício 49. (B) 60%.000. (C) 90%.) O índice de liquidez seca da companhia em 31/12/2006 correspondia a (A) 50%.000.00 Custo das Mercadorias Vendidas 273.7%.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Ciências Contábeis.000.00 Passivo Exigível a Longo Prazo 114.000. (B) estava situado no intervalo entre 90% e 120%.br 45 . (ANS/FCC/2007/Analista em Regulação) O índice de endividamento geral da companhia.00 11.00 Lucro Bruto 197. 12.000.estoques Passivo circulante LS: LS = (450 – 234) / 360 = 06 ou 60% Gabarito B. definido como a proporção dos ativos totais da empresa que são financiados por terceiros. (E) 30%. (ANS/FCC/2007/Analista em Regulação) A taxa de rentabilidade sobre o patrimônio líquido da companhia no exercício de 2006 foi de (A) 10%. em R$.00 (E) 720.com. (TRE PI/Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2009) A liquidez corrente da empresa A é igual a 2.00 (B) 300. (D) 25%. 14. Comentários Retorno sobre o PL ou Retorno sobre o capital próprio RPL Lucro líquido Patrimônio líquido Rentabilidade Sobre PL = 49.00 (D) 600.66 ou 66% Gabarito D.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00 (C) 400. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Exigível total Ativo total ET Endividamento Geral = (360 + 114) / (450 + 96 + 174) EG = 474 / 720 = 0. (A) 200.00 Comentários: Prof.estrategiaconcursos.2 ou 20% Para calcular o PL: A = PE + PL 720 = 474 + PL PL = 246 Gabarito C.200 / 246. O total do ativo circulante é igual a.br 46 . (B) 15%. (C) 20%. 13. a composição do endividamento é igual a 60% e o patrimônio líquido é igual a R$ 300. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000 = 0. a participação de capitais de terceiros (grau de endividamento) é igual a 200%.00. 000 20.000 135. (TRT 11a/Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2005) Índice de liquidez geral da empresa: (A) 1.br 47 .30 Prof.000 606. Substituindo. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Liquidez Corrente = 2 AC /PC = 2 Grau de Endividamento = Passivo Exigível / PL = 200% Composição do Endividamento = PC / Passivo Exigível = 60% PL = $ 300.93 (D) 0.000 135.000 120.000 85.14 (C) 0.estrategiaconcursos. Instruções: Considere o balancete a seguir para responder às questões de números 16 a 17.000 12.64 (E) 0.000 24.000 Credora 80.000 18.000 185. (Valores em reais) Balancete de verificação de 31/12/2004 Contas Bancos Veículos Terrenos Aplicações Financeiras de Curto Prazo Capital Social Receitas de Vendas Dividendos a Pagar Fornecedores Depreciação Acumulada Empréstimos de Longo Prazo Capital Social a Integralizar Custo dos Produtos Vendidos − CPV Estoque de Matéria Prima Estoque de Produtos Acabados Despesas de Depreciação Total Devedora 12.000 15.000 159.com. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00.23 (B) 1.000 606.000 82.000 122.000 23. temos: Endividamento = PE / PL = 200% PE / $300 = 200% = PE = $600 Composição do Endividamento = PC / PE PC / $600 = 60% => PC = $360 LC = AC/PC => 2 = AC / $360 => AC = $720 Gabarito E. 28 (B) 0.64 (D) 0.estrategiaconcursos.estoques Passivo circulante LS = (12+122) / (23+185) => 0./Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/ 2005) Margem líquida da empresa: (A) 0. 16. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. (TRT 11a/Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2005) Índice de liquidez seca: (A) 0.64 Gabarito D.Receita diferida) LG = (12+122+18+85) / (23+185+159) = 0. (TRT 11a.64 Gabarito C.br 48 .30 Comentários Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Comentários: Sabendo as fórmulas.46 (C) 0.64 (D) 0.24 (B) 0.14 Comentários Liquidez seca/Acid test/Teste ácido LS: Ativo circulante . 17.34 (E)) 0.com.30 (C) 0. não há dificuldade para resolver esse tipo de questão: Liquidez geral ou total LG: Ativo circulante + Ativo realizável a LP Passivo circulante + (Passivo não circulante .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.93 (E) 1. Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Margem líquida Lucro líquido Vendas ML: Vamos calcular o lucro líquido: Receita Vendas (-) CPV (-) desp. Depreciação (=) Lucro Líquido 135.000 (82.000) (12.000) 41.000 Margem líquida = 41.000 / 135.000 0,30 Gabarito E. 18. (TRT 11a./Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/ 2005) Giro do ativo total: (A) 0,127 (B)) 0,289 (C) 0,301 (D) 0,304 (E) 0,644 Comentários Giro do ativo total Vendas líquidas Ativo total médio GAT Vamos calcular o Ativo total: Ativo total Bancos Veículos Terrenos Aplicações Financeiras de Curto Prazo Depreciação Acumulada Estoque de Matéria Prima Estoque de Produtos Acabados Total Ativo 12.000 120.000 135.000 122.000 24.000 18.000 85.000 468.000 Giro Ativo = 135.000 / 468.000 0,289 Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.estrategiaconcursos.com.br 49 Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Gabarito B. Atenção: Com base nos dados da tabela a seguir, responda as questões de números 19 a 21. Contas Disponibilidades Aplicações financeiras de Curto Prazo Veículos Intangível Empréstimos adquiridos de Longo Prazo Fornecedores Empréstimos de Curto Prazo (concedidos) Clientes Capital Social Reserva de Lucros Salários a Pagar Dividendos a Pagar Depósitos Judiciais de Longo Prazo Saldo (em R$) 100.000 52.000 123.000 13.000 140.000 130.000 80.000 128.000 200.000 120.000 38.000 12.000 120.000 19. (TJ SE/Analista Judiciário – Contabilidade/FCC/2009) O cociente de Liquidez Corrente é (A) 0,50 (B) 1,00 (C) 1,50 (D) 2,00 (E) 2,50 Comentários Liquidez corrente LC: Ativo circulante Passivo circulante LC = (100.000 + 52.000 + 80.000 + 128.000)/(130.000 + 38.000 + 12.000) LC = 360.000/180.000 = 2. Gabarito D. 20. (TJ SE/Analista Judiciário – Contabilidade/FCC/2009) O cociente de Liquidez Geral é Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.estrategiaconcursos.com.br 50 Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 (A) 0,50 (B) 1,00 (C) 1,50 (D) 2,00 (E) 2,50 Comentários Liquidez geral ou total Ativo circulante + Ativo realizável a LP Passivo circulante + (Passivo não circulante - Receita diferida) LG: LG = (100.000 + 52.000 + 80.000 + 128.000 + 120.000)/(130.000 + 38.000 + 12.000 + 140.000) = 480.000/320.000 = 1,5 Depósito judicial é um direito, portanto ativo, que a empresa tem sobre determinado valor. Basta lembrar de um depósito em juízo para suspender a exigibilidade de um tributo. Gabarito C. 21. (TJ SE/Analista endividamento é Judiciário – Contabilidade/FCC/2009) O grau (A) 0,50 (B) 1,00 (C) 1,50 (D) 2,00 (E) 2,50 Comentários Garantia de capital de terceiros GCT Exigível total PL GE = Passivo Exigível / PL (180+140) / (200+120) 320 / 320 = 1,0 Gabarito B. Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.estrategiaconcursos.com.br 51 de (B) a maior parte das dívidas da empresa BB vence no longo prazo.estrategiaconcursos. Informação Liquidez corrente Grau de endividamento (part. o Exigível total.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. podemos calcular o Passivo Circulante. (E) o patrimônio líquido da empresa BB é menor do que o patrimônio líquido da empresa AA./Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2009) Considere os indicadores financeiros da empresas AA e BB.br 52 . o de BB. Liquidez corrente = AC / PC Calculando.5 200% 80% 20% 240 2. 375.com.5 160 Empresa BB 300/PC = 2. de capitais de terceiros) Composição do endividamento Retorno sobre o Patrimônio Líquido Ativo circulante Empresa AA Empresa BB 1. no quadro a seguir. (TRT 3 . é correto afirmar que: (A) a empresa AA possui maior montante de recursos de terceiros. (B) a maior parte das dívidas da empresa BB vence no longo prazo.0 150 Composição do Endividamento = PC / Passivo Exigível Composição do Endividamento 160/PE = 80% Passivo Exigível 200 Passivo Não Circulante 200 – 160 = 40 150/PE = 40% 375 375-150 = 225 Grau endividamento: Passivo Exigível / PL Grau Endividamento: PL 200/PL = 200% 100 375 / PL = 150% 250 Retorno sobre PL = LL / PL Lucro Líquido LL / 100 = 20% 20 LL / 250 = 18% 45 Análise das alternativas: A) a empresa AA possui maior montante de recursos de terceiros. o PL e o Lucro Líquido. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. Prof. Alternativa INCORRETA.0 150% 40% 18% 300 Com base nessas informações. Comentários A partir dos índices apresentados e do valor do Ativo Circulante. (C) o lucro líquido da empresa AA é maior do que o lucro líquido da empresa BB. O Passivo Exigível de AA é 200. (D) o passivo circulante da empresa AA é menor do que o passivo circulante da empresa BB. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 a 22. temos Passivo Circulante Empresa AA 240 / PC = 1. 00.estoques Passivo circulante 1.500 = 195. PC de BB = 150 (E) o patrimônio líquido da empresa BB é menor do que o patrimônio líquido da empresa AA.25 = (195.com. (C) de curto prazo no valor de R$ 35 500.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Prof. Comentários Liquidez seca/Acid test/Teste ácido LS: Ativo circulante . Gabarito B.00. Alternativa INCORRETA.500 Os estoques são classificados no curto prazo. 23. LL de AA = 20. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000– Estoques Estoques = 195. PC = 150 e PÑC = 225 (C) o lucro líquido da empresa AA é maior do que o lucro líquido da empresa BB.00.000 162.000. Alternativa INCORRETA. Alternativa INCORRETA. (TRE RN.000 – 162. (E) de curto e longo prazo no valor de R$ 35 200. (B)) totais em curto prazo de R$ 32 500.estrategiaconcursos. PC de AA = 160.500 = 32. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Alternativa CORRETA.00 e Ativo Circulante de R$ 195. PL de BB = 250 Gabarito B.000 – Estoques)/130.00. a empresa Omega Ltda que possui Passivo Circulante de R$ 130 000. (D) totais em curto e longo prazo de R$ 32 500.25.br 53 .00. LL de BB = 45 (D) o passivo circulante da empresa AA é menor do que o passivo circulante da empresa BB. deverá ter estoques (A) de longo prazo de R$ 35 200.00./Analista Judiciário – Contabilidade/FCC/2005) Para obter um índice de liquidez seca de 1. PL de AA = 100. A ESAF menciona apenas “endividamento”. apresenta uma proposta de financiamento ao Banco ABC S/A no valor de 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 300 + 500 800 www. sendo que o nome correto do índice em questão é “Endividamento Total”. Aurora.estrategiaconcursos.200. Endividamento total ou Debt ratio Exigível total Exigível total + PL ET O empréstimo será contabilizado assim: D – Disponibilidades (ativo) C – Empréstimo a pagar (passivo) Assim. temos: (chamando o valor do empréstimo de X) 80% = 300 + X ---------------500 + X Sinceramente.br 54 . descobrimos que X = 500: 300 + X Prof. acho que a maneira mais rápida de se resolver é substituindo o valor de X pelos valores apontados nas respostas. A) 100 B) 300 C) 500 D) 700 E) 1. querendo expandir seus negócios.000 Comentários: O banco só concede empréstimos até o máximo de 80% de endividamento dos seus clientes.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.com. (ESAF/SEFAZ – PA/ICMS/2002) A Cia. indique qual o valor máximo de empréstimo que a diretoria do Banco poderá conceder a esse cliente. Por decisão da diretoria de financiamento dessa instituição financeira só serão concedidos empréstimos até o limite máximo de 80% de endividamento de seus clientes. e seu patrimônio tem a seguinte composição: Ativo 500 Passivo Patrimônio Líquido Total Total 500 300 200 500 Nestas condições. A empresa não tem nenhuma possibilidade de alterar a sua riqueza própria. Dessa forma. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 24. 00 20.000. mas.20 X X = 100 / 0. ---------------.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 ---------------.00 80.20 X = 500 Gabarito C 25.com. são estes: Situação atual Prof. 80% (500 + X) = 300 + X 500 + X (400 + 80% X) = (300 + X (400 – 300) = (X – 0.00 220.000.00 500. que A) B) C) D) E) a liquidez imediata teria sido mantida em 16% a liquidez imediata teria aumentado para 56% a liquidez seca (acid test) teria sido mantida em 36% a liquidez corrente teria sido mantida em 80% a liquidez seca (acid test) teria aumentado para 60% Comentários: Os dados atuais.00 100.000.br 55 .80% = Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.= 80% 500 + X 500 + 500 1000 Mas também podemos resolver assim: 80% = 300 + X ---------------.000. sendo 50% a vista e 50% a prazo de 60 dias. --------.00 600.000.000. com certeza absoluta. que interessam para a resolução.00 O balanço patrimonial foi assim publicado. (ESAF/SEFAZ-PI/ICMS/2001) A firma Mercadinho do Bairro ME apresenta em31 de dezembro o seguinte patrimônio: Ativo Circulante Disponibilidades Estoques Créditos Ativo Permanente Passivo Circulante Patrimônio Líquido Capital Social Lucros Acumulados R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ 400.00 100. poderíamos afirmar.00 500.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. na análise de balanços mandada proceder pela Direção da entidade. foi simulada a seguinte indagação: Se a empresa tivesse vendido a totalidade de seus estoques a preço de custo.estrategiaconcursos.8 X) 100 = 0.000. 00 Ativo Circulante Disponibilidades Estoques Passivo Circulante Se a empresa vender os estoques a preço de custo (sem lucro ou prejuízo.16 ou 16% Após a venda do estoque: 190.000.00 R$ 80.00 R$ 190.00 R$ 110. as alternativas C e E estão erradas.00 R$ 500.00 R$ 220. portanto). Situação após a venda Ativo Circulante Disponibilidades Estoque Passivo Circulante R$ 400.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.000 = 0. a contabilização é a seguinte: D – Caixa D – Clientes C – Estoques R$ 110.00 zero R$ 500. O valor do ativo circulante não se altera. A Liquidez Imediata aumentou de 16% para 38%.000. sendo 50% a vista e 50% a prazo.000.000 = 0.00 R$ 220.com.36 ou 36% Após a venda do estoque: 400.00 Vamos aos cálculos: Liquidez imediata/Liquidez instantânea Disponibilidades Passivo circulante LI: Antes da venda de estoque: 80.estoques Passivo circulante Antes da venda de estoque: (400000-220000)/500. Liquidez corrente Prof.000.000.000 / 500.000 / 500.000.38 ou 38% As alternativas A e B estão erradas.000.000.br 56 .80 ou 80% Assim.000 = 0. pois aumentou as contas caixa e clientes e diminuiu estoques.00 Este é um fato permutativo. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000/500.estrategiaconcursos.000 = 0.000. Liquidez seca/Acid test/Teste ácido LS: Ativo circulante .000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 R$ 400. 80 ou 80% Gabarito D. pode-se afirmar que: a) o índice de liquidez seca é 1. Harmonia identifica em suas demonstrações finais os seguintes saldos nas contas abaixo: Com base nos saldos fornecidos. Comentários Liquidez seca: Liquidez seca/Acid test/Teste ácido LS: Prof. d) o nível de endividamento da empresa é de 60%.br 57 .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.66.com.000 = 0.estrategiaconcursos. e) a participação do capital próprio é de 40%. (ESAF/Auditor Fiscal da Receita Federal/2012) Ao encerrar o período contábil de 2010. o giro dos estoques foi 8 vezes. b) no período. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa Ativo circulante – estoques www. a Cia.000 / 500.000/500.80 ou 80% Após a venda do estoque: 400. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Ativo circulante Passivo circulante LC: Antes da venda de estoque: 400.000 = 0. 26.45. c) o índice de liquidez corrente é 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 4. Passemos à letra c.000 450 LS: 4.31.050 2.com. portanto. Giro de estoque = CMV/Estoque médio Estoque médio = (Estoque inicial + Estoque final)/2 A questão não forneceu o valor do CMV. incorreto.estrategiaconcursos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Passivo circulante Ativo circulante: Clientes Disponibilidades Provisão para créditos de liquidação duvidosa 4.br 58 .000 800 (200) 1. Liquidez corrente LC: Ativo circulante Passivo circulante Ativo circulante: Clientes Disponibilidades Provisão para créditos de liquidação duvidosa Estoques Total Prof. nem os dados para o cálculo do estoque médio.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.800 www.200 5.000 800 (200) Passivo circulante: Duplicatas descontadas Fornecedores Contas a pagar 1. Passemos à assertiva b. Item a.600/3500 = 1. Alternativa d.900 -700 1. Analisemos.br 59 .200 -200 2.500 LC: 5.000 200 300 5.estrategiaconcursos. Grau de endividamento: Passivo exigível/PL Grau de endividamento: 3.000 Gabarito C. a letra e. portanto. Prof.Passivo circulante: Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Duplicatas descontadas Fornecedores Contas a pagar Total 1.000 Índice de participação do capital próprio: 61%. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.500/9. Patrimônio líquido Capital Reserva legal Reserva de lucros Total 5. portanto. Ativo total Clientes Disponibilidades Estoques PDD Veículos (-) Depreciação acumulada Edificações Total do ativo 4. incorreto.000 800 1.500/5. Índice de participação do capital próprio: PL/Ativo total Índice de participação do capital próprio: 5.com.800/3. Gabarito.500 = 1.050 2.500 = 63%. Item. letra c. por fim.000 450 3. portanto. incorreto.66.000 9.500 Item d. 00 60. d) Liquidez Geral = 0.000 c) R$ 1.000.000.000.300.000.00 7. seu índice de liquidez seca é 0. o Contador encontrará os seguintes elementos: a) Liquidez Seca = 1.000. são apresentados dados do balanço patrimonial da empresa Comercial Analisada S. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 8 .100.00 8.estrategiaconcursos.07.00 30.00 13.000 d) R$ 1.00 22. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000 b) R$ 1.com.QUESTÕES DESTA AULA 1..O índice que mede a capacidade da empresa de saldar todos os seus compromissos é denominado: a) liquidez geral b) rentabilidade operacional c) alavancagem financeira d) retorno do passivo Prof. c) Liquidez Imediata = 1. pode-se dizer que o valor do Capital de Terceiros dessa empresa é de a) R$ 1.A.71.000. e) Grau de Endividamento = 0. seu Ativo Circulante é R$ 350.000.00 9. b) Liquidez Corrente = 1.000 e) R$ 900.200.000.000 3. simplificados para facilidade de cálculos: Caixa Duplicatas a Receber (a longo prazo) Duplicatas a Pagar Bancos c/ Movimento Títulos a Pagar (a longo prazo) Capital Social Mercadorias Financiamentos Bancários Contas a Receber Reservas de Lucros R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ 10.br 60 .60.000.00 31. (ESAF/SEFAZ-CE/AFRE/2007) Se o estoque de mercadorias médio de uma empresa é R$ 50.75.57. 2.00 15.000. (ESAF/AFRFB/2009) A seguir.45.000.000.000 e o Passivo Exigível a Longo Prazo é R$ 800.00 Elaborando a análise das demonstrações financeiras dessa empresa. (SEFAZ-PA ESAF 2002 FTE) .Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.000. 000.000.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. não há valores considerados de longo prazo. R$ 50.00 e) total de receitas no valor de R$ 132.000.000.00 vencerão em 2006 e R$ 60.00 R$170. R$ 25.000.00 R$ 75. ao fim do exercício social de 2001. 2 .000. R$ 195.000.00 d) total de capitais aplicados no valor deR$ 100.Dos títulos a pagar.000.00 Observações: 1 .00 vencerão em 2007.20.00 acham-se descontados em bancos.44.000.000.000.dos títulos a vencer em 2006.000.000. em 31/12/2005: Contas Saldos Bancos conta Movimento Fornecedores Mercadorias em Estoque Impostos a Recolher Títulos a Receber Títulos a Pagar Investimentos Capital Social Ativo Imobilizado Reservas de Lucro Lucros Acumulados R$100. índice de liquidez corrente ou comum de 0.com. 3 .000.20 por ação.00 R$ 80.00 R$300.000.estrategiaconcursos. O uso das informações acima.00 R$ 45. naquilo que for cabível. Prof.000. as demonstrações contábeis dessa empresa evidenciam a) ativo circulante no valor de 44% do ativo total b) reservas e lucros acumulados no valor de R$ 40. no exercício considerado.00 vencerão em 2007.000.00 R$300.00 c) capital próprio no valor de R$ 60. (CGU/ESAF/2006/AFC) A empresa Comércio Operacional S/A apresenta os seguintes valores.000. capital fixo ou permanente de R$ 380. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. não há resultados de exercícios futuros.00 vencerão em 2006 e R$70.br 61 .00 R$220.00. (ESAF/Auditor Fiscal/SEFAZ PI/2001) A empresa S/A Ursa Menor.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 e) nível de endividamento 4.00 venceram em 2005.000.00 5.conduz à conclusão de que.00.00 R$ 30. R$ 45.000.000. quociente de solvência de 1.00 venceram em 2005. capital registrado na Junta Comercial de R$ 60.000. R$ 115.000.00 R$210.00 R$180.Dos títulos a receber. apresenta as seguintes informações: - rentabilidade do capital social de R$ 2. em 31 de dezembro de 2005 antes da apuração do resultado do exercício: Caixa Contas a Receber Mercadorias Fornecedores Máquinas e Equipamentos Depreciação Acumulada Terrenos Empréstimos longo prazo Capital Social Lucros Acumulados Vendas de Mercadorias Despesas Administrativas e Gerais Despesas Comerciais Depreciação Despesas Financeiras Compras de Mercadorias R$ 100.65%.000.00.00 R$ 120.00 R$ 2. e) 0. apresentadas no livro Razão.600.br 62 .estrategiaconcursos.15.00 R$ 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 A análise contábil do balanço patrimonial originário das contas e saldos evidencia um quociente de liquidez seca ou acid test de: a) 1.o débito inicial de clientes era de R$1.38.00 R$ 1. 6.00.00 Observações: 1.com.00 R$ 5. Prof.680.840.000. a empresa operou a prazo 3/4 do movimento de vendas e 2/3 do movimento de compras.00 R$15.00 R$ 1.00 R$ 100.00 R$ 280.desconsiderar quaisquer implicações de ordem fiscal ou tributária.00 R$ 2. (CGU/ESAF/2006/AFC) A firma Special Comércio S/A é titular das contas abaixo relacionadas.85. A análise contábil a que foi submetida a empresa. c) 1.400.400.00 R$19. 5. 2. b) endividamento de 52.00 R$ 3. c) solvência de 77.500.400. evidenciou quociente de a) lucratividade de 5%.120.160.14%. 3.87. no período.00 R$ 800.00 e o crédito de fornecedores era de R$ 2.00 R$ 3.no período. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.00 R$ 400.considerar o ano comercial. d) 0.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.800.260. 4.00.o estoque final foi avaliado em R$1. b) 1. 000.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00 50.400.00 R$5.00 R$ 500.00 R$ 400.00 R$2. Desconsiderar quaisquer implicações fiscais ou tributárias. (SEFAZ-MG ESAF 2005 AFRE) As demonstrações financeiras da Cia.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 5.400.00 R$ 180.00 R$ 430.370.120.800.00 R$1. Promovendo-se a análise das demonstrações financeiras elaboradas com base nas informações supra.com.00 R$ 200. executando os cálculos de alguns quocientes necessários.000.00 52.00 www.200.estrategiaconcursos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 d) rotação no pagamento das dívidas de 187 dias.br 63 .150.00 12.00 R$1.00 R$ 250.00 R$3. O estoque final de mercadorias está avaliado em R$780.00.160. (ESAF/SUSEP/Analista Controle e Fiscalização/2010) A nossa empresa iniciou o processo de análise financeira de seu patrimônio. referente ao exercício de 2008. Abaptiste Comercial foram elaboradas com base nas contas e saldos abaixo: Caixa e Bancos Mercadorias Clientes Móveis e Máquinas Depreciação Acumulada Títulos a Receber a LP Fornecedores Contas a Pagar Empréstimos a Longo Prazo Capital Social Lucros Acumulados Vendas de Mercadorias Compras de Mercadorias Despesas Administrativas Despesas Financeiras Encargos de Depreciação Observações: R$ 200. 7.00 1.00 R$ 100.00 R$ 620. certamente. encontraremos um quociente percentual de Liquidez Corrente ou Comum equivalente a a) 43% b) 70% c) 86% d) 87% e) 99% 8. e) liquidez geral de 68.52%. a partir dos seguintes dados: Resultado de Exercícios Futuros Lucro Líquido do Exercício Patrimônio Líquido Exigibilidades de curto prazo Exigibilidades de longo prazo Prof.00 R$ 180.00 R$1.00 7. 2. 00.00 Créditos de longo prazo 8. D) 1.000.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. em reais.25. E) 1.85. B) 1.00 R$ 500.5 %.000. não se transformarão em dívidas. 9. Prof.00 Pelo exame procedido. portanto. (D) o grau de endividamento é de 80%.19.000.000.00 Créditos de curto prazo 31.00 Estoque de bens 10.com. a participação de capitais de terceiros (grau de endividamento) é igual a 300% e a composição do endividamento é igual a 80%.00 R$ 800.25. (A) 80 (B) 100 (C) 200 (D) 300 (E) 400 10.90. (B) o índice de imobilizações é de 0.12. C) 1. a liquidez corrente é igual a 1.A. (TCE GO/Analista de Controle Externo/Contabilidade/ FCC/2009) Sabendo-se que o ativo circulante da empresa MPM é igual a R$ 240. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. (ARCE/Analista de Regulação/Contador/FCC/ 2006) Considerando que a empresa Líquida S.32.000. verificou-se não haver nenhuma possibilidade de que os resultados de exercícios futuros tenham sua devolução exigida.estrategiaconcursos. o patrimônio líquido é igual a.br 64 .50. (C)) o índice de liquidez geral é de 1. (E) a rentabilidade no período é de 5.500. apresentou os seguintes dados parciais em 2005: Ativo Total Capital de Terceiros Ativo Permanente R$ 1.000.000. O procedimento de análise daí decorrente resultará em um quociente de liquidez corrente de A) 0.00 É correto afirmar que (A) o índice de liquidez corrente é de 0. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Disponibilidades 25. 000. Prof. (E) 30%. (D) 25%. (B) estava situado no intervalo entre 90% e 120%. (ANS/FCC/2007/Analista em Regulação) A taxa de rentabilidade sobre o patrimônio líquido da companhia no exercício de 2006 foi de (A) 10%.000.00 197. 12. (D) era menor que 70%. 13.000. utilize as informações a seguir.00 49. na mesma data mencionada: (A) era maior que 120%. (D) 115%. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. (ANS/FCC/2007/Analista em Regulação/ Esp.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.00 11. (E) era menor que 40%. (C) era de 86. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Instruções: Para responder às questões de números 11 a 13. (B) 15%.000. Adm e Econ.200. (B) 60%.000.) O índice de liquidez seca da companhia em 31/12/2006 correspondia a (A) 50%.000. (C) 20%.000.estrategiaconcursos. definido como a proporção dos ativos totais da empresa que são financiados por terceiros.com. e somente elas. (ANS/FCC/2007/Analista em Regulação) O índice de endividamento geral da companhia.00 234.00 126. relativas a dados extraídos do Balanço Patrimonial e da Demonstração de Resultado de 31/12/2006 da Cia.000. (E) 125%. (C) 90%. Comercial Monte Azul. Ativo Circulante Passivo Circulante Estoque de Mercadorias Duplicatas a Receber Ativo Realizável a Longo Prazo Ativo Permanente Passivo Exigível a Longo Prazo Lucro Líquido do Exercício Custo das Mercadorias Vendidas Lucro Bruto 450.00 96.00 273.br 65 .7%.00 174.00 360.000. Ciências Contábeis.00 114. 23 (B) 1.000 24.000 15.93 (D) 0.000 18.00 (E) 720.64 (E) 0.000 120.000 185. a participação de capitais de terceiros (grau de endividamento) é igual a 200%.000 122.estrategiaconcursos.000 606.000 82.000 Credora 80.000 606.000 12.00 Instruções: Considere o balancete a seguir para responder às questões de números 16 a 17.000 23.00 (D) 600.000 85. (TRT 11a/Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2005) Índice de liquidez geral da empresa: (A) 1. (A) 200. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 14.br 66 .00. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.00 (B) 300.14 (C) 0. (TRE PI/Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2009) A liquidez corrente da empresa A é igual a 2.000 159.000 135.000 20. em R$.000 135.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.com. a composição do endividamento é igual a 60% e o patrimônio líquido é igual a R$ 300.00 (C) 400. O total do ativo circulante é igual a.30 Prof. (Valores em reais) Balancete de verificação de 31/12/2004 Contas Bancos Veículos Terrenos Aplicações Financeiras de Curto Prazo Capital Social Receitas de Vendas Dividendos a Pagar Fornecedores Depreciação Acumulada Empréstimos de Longo Prazo Capital Social a Integralizar Custo dos Produtos Vendidos − CPV Estoque de Matéria Prima Estoque de Produtos Acabados Despesas de Depreciação Total Devedora 12. 000 12.644 Atenção: Com base nos dados da tabela a seguir.289 (C) 0.93 (E) 1.000 123.000 200. (TRT 11 /Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2005) Índice de liquidez seca: (A) 0.301 (D) 0. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 a 16. (TRT 11a.46 (C) 0.14 17. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www.000 128.64 (D) 0./Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/ 2005) Giro do ativo total: (A) 0.estrategiaconcursos. (TRT 11a.000 19.000 38. Contas Disponibilidades Aplicações financeiras de Curto Prazo Veículos Intangível Empréstimos adquiridos de Longo Prazo Fornecedores Empréstimos de Curto Prazo (concedidos) Clientes Capital Social Reserva de Lucros Salários a Pagar Dividendos a Pagar Depósitos Judiciais de Longo Prazo Saldo (em R$) 100.000 52.000 130.000 120.000 120.127 (B)) 0.30 (C) 0. responda as questões de números 19 a 21.000 13.com. (TJ SE/Analista Judiciário – Contabilidade/FCC/2009) O cociente de Liquidez Corrente é Prof.000 140.34 (E)) 0.304 (E) 0.br 67 .24 (B) 0.000 80.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.30 18.28 (B) 0./Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/ 2005) Margem líquida da empresa: (A) 0.64 (D) 0. (TJ SE/Analista Judiciário – Contabilidade/FCC/2009) O cociente de Liquidez Geral é (A) 0.00 (E) 2.25.5 200% 80% 20% 240 2. (TRE RN.br 68 .50 (D) 2.50 20.00 (C) 1.50 (D) 2.com. Informação Liquidez corrente Grau de endividamento (part. (TJ SE/Analista endividamento é Judiciário – Contabilidade/FCC/2009) O grau (A) 0.0 150% 40% 18% 300 de os Com base nessas informações.50 (B) 1./Analista Judiciário – Contabilidade/FCC/2005) Para obter um índice de liquidez seca de 1. (E) o patrimônio líquido da empresa BB é menor do que o patrimônio líquido da empresa AA. de capitais de terceiros) Composição do endividamento Retorno sobre o Patrimônio Líquido Ativo circulante Empresa AA Empresa BB 1. (C) o lucro líquido da empresa AA é maior do que o lucro líquido da empresa BB./Analista Judiciário/Contabilidade/FCC/2009) Considere indicadores financeiros da empresas AA e BB. (B) a maior parte das dívidas da empresa BB vence no longo prazo.50 (B) 1. (D) o passivo circulante da empresa AA é menor do que o passivo circulante da empresa BB.50 (D) 2.00 (C) 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 (A) 0.00 (E) 2.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. 23.50 (B) 1.00 (E) 2.00 (C) 1. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. no quadro a seguir. é correto afirmar que: (A) a empresa AA possui maior montante de recursos de terceiros.50 22. (TRT 3a.50 21.estrategiaconcursos. a empresa Omega Ltda que possui Passivo Prof. 200. e seu patrimônio tem a seguinte composição: Ativo 500 Total 500 Passivo Patrimônio Líquido Total 300 200 500 Nestas condições.00. foi simulada a seguinte indagação: Se a empresa tivesse vendido a totalidade de seus estoques a preço de custo.00 e Ativo Circulante de R$ 195.00 80. Aurora.00 20. (D) totais em curto e longo prazo de R$ 32 500.000. (C) de curto prazo no valor de R$ 35 500.00 600.000. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 Circulante de R$ 130 000.br 69 .000.com.000. querendo expandir seus negócios. A) 100 B) 300 C) 500 D) 700 E) 1.00.000. apresenta uma proposta de financiamento ao Banco ABC S/A no valor de 1.000.00 500. Por decisão da diretoria de financiamento dessa instituição financeira só serão concedidos empréstimos até o limite máximo de 80% de endividamento de seus clientes. 24.000.000 25. (E) de curto e longo prazo no valor de R$ 35 200.000. na análise de balanços mandada proceder pela Direção da entidade.00 500. que Prof.00. A empresa não tem nenhuma possibilidade de alterar a sua riqueza própria.00.00.00 100. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. deverá ter estoques (A) de longo prazo de R$ 35 200. (ESAF/SEFAZ – PA/ICMS/2002) A Cia. indique qual o valor máximo de empréstimo que a diretoria do Banco poderá conceder a esse cliente. (B)) totais em curto prazo de R$ 32 500.00 100. com certeza absoluta.00. (ESAF/SEFAZ-PI/ICMS/2001) A firma Mercadinho do Bairro ME apresenta em31 de dezembro o seguinte patrimônio: Ativo Circulante Disponibilidades Estoques Créditos Ativo Permanente Passivo Circulante Patrimônio Líquido Capital Social Lucros Acumulados R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ R$ 400.estrategiaconcursos. poderíamos afirmar.000. mas.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. sendo 50% a vista e 50% a prazo de 60 dias.00 220.000.00 O balanço patrimonial foi assim publicado. com. pode-se afirmar que: a) o índice de liquidez seca é 1.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs.45. Prof. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 A) B) C) D) E) a liquidez imediata teria sido mantida em 16% a liquidez imediata teria aumentado para 56% a liquidez seca (acid test) teria sido mantida em 36% a liquidez corrente teria sido mantida em 80% a liquidez seca (acid test) teria aumentado para 60% 26.66. a Cia. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa www. b) no período. Harmonia identifica em suas demonstrações finais os seguintes saldos nas contas abaixo: Com base nos saldos fornecidos. e) a participação do capital próprio é de 40%.br 70 . (ESAF/Auditor Fiscal da Receita Federal/2012) Ao encerrar o período contábil de 2010.estrategiaconcursos. d) o nível de endividamento da empresa é de 60%. o giro dos estoques foi 8 vezes. c) o índice de liquidez corrente é 1. com.br 8 C 18 B 9 B 19 D 71 10 C 20 C .estrategiaconcursos. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa – Aula 10 9 .GABARITO DAS QUESTÕES COMENTADAS NESTA AULA QUESTÃO GABARITO QUESTÃO GABARITO QUESTÃO GABARITO 1 A 11 B 21 B 2 A 12 D 22 B Prof.Contabilidade Geral e Avançada para Auditor da Receita Federal Teoria e exercícios comentados Profs. Gabriel Rabelo e Luciano Rosa 3 A 13 C 23 B 4 B 14 E 24 C 5 E 15 D 25 D 6 E 16 C 26 C 7 E 17 E www.